Unsicherheiten vor der FED US-Notenbank Sitzung Um 20 Uhr ist die FED US-Notenbank Sitzung, ich erwarte Unsicherheiten davor und einen Kursschutsch nach oben danach.
Der Markt ist derzeit sehr unterkauft.
Fed
Alle Augen auf die FED HeuteHallo Trader,
heute Abend wird wohl richtungsweisend für die nächste Zeit. Die Sitzung und Pressekonferenz der Federal Reserve.
Eigentlich sind ja die Fakten klar: die Inflation ist zu hoch und die FED wird wohl weiter an dem Tapering und Zinserhöhung Plänen festhalten.
Doch das große Aber wird sein, dass Powell unheimlich auf sein Wording achten muss. Ist er zu forsch, könnte das quasi der Dolchstoß für die Indizies sein und den jüngsten Abverkäufen, würden weitere folgen.
Keine angenehme Situation - gerade in den USA ist die Aktienkultur eine viel andere und viele Aktien werden sogar auf Kredit finanziert. Sehen wir hier eine weiteren großen Drop, könnte das einen Dominoeffekt auslösen.
Powell wird also unserer Meinung nach versuchen die Märkte zu beruhigen und sich möglichst wage ausdrücken, was Zeitpunkt und Höhe des Taperings und der Zinserhöhungen angeht. Ist hier aber das Wording entsprechend hawkisch, dann sehen wir wohl gerade bei den Aktienmärkten weitere Abverkäufe.
Chart EURUSD:
Technisch sieht es weiter nach Short aus. Natürlich kann es wieder die üblichen Ausschläge bei solchen News geben. Für den Fall, dass der Kurs Short läuft, würde sich ein P2 Breakout Trade anbieten.
Happy Pips,
Michael - Team PimpYourTrading
Angst vor der FED?Heute Abend ist es soweit. Das Sitzungsergebnis der FED , der US-Notenbank wird verkündet. Wichtig wie immer: Achte darauf, was die US-Währungshüter sagen. Gerade die Pressekonferenz wird interessant. Die FED beurteilt die Inflationsentwicklung in den USA jetzt als sehr viel hartnäckiger und deutete deshalb schon Zinserhöhung an. Anders als unter Donald Trump gibt es jetzt einen politischen Willen, die Inflation zu bekämpfen und das merkt auch die Notenbank.
Bei der aktuellen Sitzung, deren Ergebnisse heute Abend um 20.00 Uhr MEZ verkündet werden, werden keine Beschlüsse erwartet. Der Leitzins beträgt derzeit 0,00 bis 0,25 Prozent und wird sehr wahrscheinlich nicht verändern.
Die Inflation in den USA liegt aktuell bei 7,0 Prozent und damit weit über dem Zielwert der FED , die eine jährliche Rate von 2 Prozent vorgibt. Die Gründe für die aus dem Ruder laufende Teuerung sind die starke Nachfrage nach Waren und Dienstleistungen sowie Engpässe in den Lieferketten im Zuge der weltweiten Konjunkturerholung nach der Corona-Krise. Dazu kommen strukturelle Faktoren wie steigende Rohstoffpreise und teurere Immobilien.
Eine deutliche Überraschung wäre, wenn das FED die Reduzierung der Anleihe-Käufe beschleunigen und sie bis Mitte Februar, einen Monat früher als derzeit geplant, beenden würde. Das wäre ein klares Signal.
Ich sehe mir heute Abend insbesondere den zweijährigen Zinssatz an. Dieser gibt mir die besten Signale wie die Profis die Sitzungsergebnisse auslegen.
DAX - Turnarround Tuesday?Hallo zusammen,
puh was war das für eine Korrektur. In der Spitze ging es für den DAX fast 1500 gen Süden.
Die Gründe dafür sind vielschichtig. I nflation, Lieferkettenprobleme, Omikron, der drohende Konfilikt in der Ukraine, das Tapering und die wohl kommenden Zinserhöhungen der FED .
Es ist ein "Short Cocktail" der es in sich hatte. Fakt ist aber auch - eskaliert der Konflikt in der Ukraine nicht, sehe ich das alles als eingepreist an.
Denn dem Großteil der Wirtschaft (sehen wir mal von Gastro - und Reisebranche ab) geht es gut. Auch die Tech Firmen in den USA können mir ihren gigantsichen Gewinnen durchaus 1-2% mehr Zinsen zahlen und werden es dennoch überleben. Die Lieferketten werden sich auch mittelfristig wieder normalisieren.
Ich denke aktuell ist daher vor allem die Ukraine noch das große Fragezeichen. Dennoch gehe ich nicht von einer totalen Eskalation aus. Daher glaube (und hoffe ich), dass der lange Schatten der gestrigen Tageskerze die Umkehr andeutet.
PS: Beim Dow oder SP500 sieht man das noch besser,.
Chart Dow Jones:
Ein möglicher Treiber für den" Turnarround-Tuesday" könnte der Ifo-Geschäftsklimaindex heute um 10:00 Uh r werden
Was ist der ifo-Geschäftsklimaindex?
Der vom Münchner ifo-Institut für Wirtschaftsforschung e.V. erhobene Ifo-Geschäftsklimaindex gilt als einer der wichtigsten Frühindikatoren für die wirtschaftliche Entwicklung in Deutschland. Beim Ifo-Index werden monatlich mehr als 7.000 Unternehmen aus Handel, Bau- und Industrie zu ihrer Einschätzung der konjunkturellen Lage befragt. Steigt der Indexwert, dann gilt dies als Hinweis auf eine Besserung der wirtschaftlichen Lage und damit steigendem Wirtschaftswachstum. Fällt er dagegen, so gilt dies als Indiz für eine sich abschwächende Konjunktur. Wenn der Ifo-Geschäftsklimaindex höher als erwartet ausfällt, führt das auf den Devisenmärkten in der Regel zu einem steigenden Kurs des Euro (EUR). Umgekehrt sinkt der Kurs des Euro (EUR), wenn die Analystenschätzungen deutlich verfehlt werden.
Ich bin jedenfalls gespannt.
Maximalen Erfolg wünscht,
Michael - Team PimpYourTrading
Wohin mit dem SP500?ℹ️News Wrap - 14.01.2022
Die Indizies geben wieder nach!
Nach einer eigentlich durchaus starken Uk Candle (siehe sehr langer Schatten), ging es gestern für den SP500 🇺🇸wieder ordentlich bergab📉.
Grund dafür sind wohl die Aussagen mehrerer FED Notenbanker, die im Vergleich zu Powell schnellerer (und womöglich stärkere) Reaktionen seitens der FED zur Inflationsbekämpfung fordern.
Eine zeitnahe Zinserhöhung ist also durchaus möglich.
Charttechnisch ist aber beim SP500🇺🇸 noch alles im Lot. Ich würde mir tendenziell dennoch eher Long Signale im H1 suchen wollen.
Was gibt es heute für Daten?
Am Morgen sollten wir ein Auge auf das Britische Pfund haben. Es wird das Bruttoinlandsprodukt🇬🇧 und die Produktion des Verarbeitenden Gewerbes🇬🇧 veröffentlicht.
Am Nachmittag folgen mit den Einzelhandelsumsätzen wichtige Wirtschaftsdaten aus den USA🇺🇸.
Schauen wir mal, ob diese dem SP500 ggf einen neuen Impuls geben können...
Happy Pips,
Michael - Team PimpYourTrading
Alle Augen auf PowellHallo Trader,
Alles schaut auf Powell! 🇺🇸🇺🇸 👀
Heute werden sich um 16:00 Uhr alle (Trader)Augen und Ohren auf Powell richten.
Denn das Wording heute könnte uns einen Hinweis auf das Tempo der FED🇺🇸 in Sachen Zinserhöhungen geben.
Inzwischen erwartet der Markt mindestens 3 - zum Teil auch 4 Zinsschritte der Federal Reserve in diesem Jahr.
Steigende Zinsen sind vor allem für Wachstumswerte (wie BIG TECH) Gift.
Grund dafür ist, dass bei stark wachsenden Unternehmen ein großer Teil des Unternehmenswertes auf Basis von zukünftigen Gewinnen eingepreist wird.
Steigen nun die Zinsen, erhöhen sich einerseits die Finanzierungskosten (die Gewinne fallen) aber auch die Gewinne an sich werden stärker abgezinst. Stichwort Diskontierungssatz wie WACC. (Weighted Average Cost of Capital (WACC) sind die gewichteten durchschnittlichen Kapitalkosten einer Unternehmung. Der WACC ist ein wertvolles Instrument zur Unternehmens- und Risikobewertung und dient gleichzeitig als Referenzwert für die Mindestrendite von Investitionsprojekten.
Beispiel als Privatperson - z.b. Hausbau.
Auch hier ist es natürlich so, dass je höher meine Finanzierungskosten (Zinsen) sind, desto weniger wird eigentlich mein Gehalt (= Gewinn) wert. Denn ich muss entweder mehr oder länger abbezahlen. Sprich meine freien Mittel für restliche Investitionen sinken.
➡️Also - unbedingt auf Powell achten. Vorher sind vor allem Trades beim Dollar und die Aktienindizies nur sehr viel Spekulation.
PS: Morgen folgt dann noch der Verbraucherpreisindex aus den USA🇺🇸! Das ist der wichtigste Indikator für die Inflation.
Für den SP500 Chart gilt. Die Korrektur war nun sehr gesund und wir sind immer noch long gerichtet. Man sollte dennoch auf Powell warten.
Was passiert, wenn die Zinsen steigen Die FED hat im letzten Jahr damit begonnen, das Tempo ihrer Bilanzvergrößerung über Anleihekäufe so zurückzufahren, so dass die Nettokäufe im März beendet sein werden. Über die Frage, was mit den erworbenen Staatsanleihen und Hypothekenpapieren geschehen soll, hat der Offenmarktausschuss FOMC bei seiner Sitzung im Dezember bereits diskutiert, aber nicht entschieden. Das gestrige Meeting-Protokoll deutet stark an, dass eine schnellere Reduzierung der Anleihe-Bestände als geplant vollzogen werden kann. Fällig werdende Anleihen könnte nicht zurückgekauft werden und die FED Sitzung Ende Januar wird das Thema weiter beleuchten.
Anleihekäufe kurbeln die Wirtschaft an, indem sie die langfristigen Zinssätze niedrig halten und Verbraucher und Unternehmen zur Kreditaufnahme und zu Ausgaben ermutigen. Theoretisch sollte dies auch die Finanzmärkte ankurbeln, indem es die Anleger in Aktien, Unternehmensanleihen und andere Vermögenswerte treibt. Sobald die Fed den Ankauf einstellt, könnte sie die Bestände konstant halten, indem sie die Erlöse aus fällig werdenden Wertpapieren in neue Wertpapiere reinvestiert, was eine wirtschaftlich neutrale Wirkung haben dürfte.
Alternativ könnte sie ihre Bestände verkleinern, indem sie Anleihen fällig werden oder ablaufen lässt. Powell sagte im Dezember, dass er und seine FOMC-Kollegen noch keine Entscheidung in dieser Angelegenheit getroffen hätten und dass die Diskussion wahrscheinlich am 25. und 26. Januar fortgesetzt werde. Er deutete jedoch an, dass die Fed nicht beabsichtigt, den zwischen 2014 und 2019 eingeschlagenen Weg fortzusetzen.
Recap - US Daten 05.01.2022🇺🇸Recap - US Daten 05.01.2022🇺🇸
Hier mal ein kurzer aber wichtiger Recap der Daten gestern (ADP und FOMC)
14:15 Uhr :ADP Daten🇺🇸
Hier wurden mit 807k neuen Stellen selbst die kühnsten Erwartungen übertroffen (Prognose 400k). Das ist ein sehr starkes Zeichen für die US Wirtschaft und man kann in den USA inzwischen fast von einer Vollbeschäftigung sprechen. (Am Freitag sind dann übrigens die Non Farm Payrolls). Der Dollar ging entgegen der Erwartung direkt auf Sinkflug (siehe Chartbild)
20:00 FOMC Sitzungsprotokoll🇺🇸
Hier war natürlich das Thema die Inflation und wie die Notenbänker nun darauf reagieren (Dot Plot und Aussicht).
Hier die Zusammenfassung.
""Die Teilnehmer stellten allgemein fest, dass es angesichts ihrer individuellen Aussichten für die Wirtschaft, den Arbeitsmarkt und die Inflation gerechtfertigt sein könnte, den Leitzins früher oder schneller zu erhöhen, als sie zuvor erwartet hatten." "Hinzu kommt, dass es für einige Teilnehmer angebracht sein könnte, relativ bald nach der ersten Zinserhöhung die durch die massiven Anleihekäufe aufgeblähte Notenbankbilanz zu verkleinern"
Sprich - wir könnten wohl noch früher als erwartet eine Zinserhöhung der FED sehen.
Das hat wiederum natürlich unmittelbar zu einer Dollar Stärke geführt (eigentlich hätte man das schon mit den ADP Daten erwarten können). Die Aktienmärkte gingen auf SInkflug. Vor allem die Techwerte wurden stark belastet.
Auch Gold hat seine Tagesgewinne direkt wieder eingebüßt.
Unserer Meinung nach war speziell das FOMC Protokoll keine große Überraschung und dies war abzusehen.
Insgesamt war aber eine Korrektur bei den Leitindizies überfällig (siehe unsere SP500 Analyse vor wenigen Tagen) und langfristig sehen wir die Aktienmärkte zwar etwas stärker schwankend, aber dennoch bullisch.
➡️LEARNING
Die ADP Daten haben gezeigt, dass der Kurs auch oft nicht gerade das macht, was man eigentlich erwartet (denn eigentlich sind gute Beschäftigungsdaten positv für die jeweilige Währung). Nach dem FOMC Protokoll ging es wieder in unsere erwartete Richtung.
Was man aber immer machen kann, ist, sich aus dem Markt zu halten bei solchen Nachrichten! AUCH FLAT IST EINE POSITION
In den letzten Jahren und Monaten hat man häufig teils unerklärbare Bewegungen (klar hinterher ist man immer schlauer) bei News wie den NFPs, Zinsentscheiden etc gesehen. Niemand weiß, was der Markt vollständig eingepreist hat. Aber wenn ich so trade, dass ich solche Events umschiffe, nehme ich viel Unsicherheit aus meinen Trades.
In dem Sinne
Happy Pips!👍
Michael - Team PimpYourTrading
Kursgewinne nach Fed-Zinsentscheid – Silber testet UnterstützungNach dem gestrigen Zinsentscheid reagierten die Aktienmärkte mit Kursgewinnen.
US-Notenbank Fed beschleunigt ihren Ausstieg aus der ultralockeren Geldpolitik.
Durch die höchsten Inflationsraten seit 39 Jahren kam die US-Notenbank zunehmend unter Druck.
Wie angenommen kamen die Edelmetalle in den vorherigen Tagen nochmals unter Druck. Silber platzierte hierbei eine Punktlandung bei der Marke von 21,40 USD, wo auch exakt das massive Unterstützungslevel verläuft. Das Minimum Kursziel wurde hierbei erreicht. Innerhalb unseres Short-Setups konnten zwei Teilgewinne eingestrichen werden.
Langfristig sind wir für die Edelmetalle zwar äußerst positiv gestimmt, doch hätten wir bei dem gestrigen Spektakel zumindest noch einen Stich auf der Unterseite (Silber – Bruch der 21,40 USD) sehen wollen. Einerseits, um das Verhalten der Marktteilnehmer zu identifizieren und andererseits günstig und mit möglichst geringem Risiko (LONG) in den Markt zu kommen.
Das "Anfixen" (Stich auf der Unterseite) ist von institutioneller Seite seit Jahren gängige Praxis und kann bei richtiger Visualisierung der Marktteilnehmer entsprechend genutzt werden.
Gegenwärtig (trotzt temporärer Stärke) müssen wir davon ausgehen, dass der Bruch auf der Unterseite immer noch kommen KANN. Dann jedoch droht sich (wie bereits erwähnt) die Falltür zu öffnen, was einen Kurseinbruch bis sogar 19 USD hervorrufen könnte. Für das Eingehen einer längerfristigen Position ist dies natürlich riskant, sodass wir den Markt zunächst „nur“ beobachten. Der richtige Zeitpunkt wird vermutlich bald kommen, indem wir uns vermehrt auf dieses Asset konzentrieren und unseren Handel strategisch danach ausrichten. Des Weiteren geben auch die Terminmarktdaten kein grünes Licht, sodass wir uns noch ein wenig gedulden müssen.
Allzeit gute Trades und viel Erfolg!
Global Investa
Die FED und der TrendIn dem Video geht es um die heutige Zinsentscheidung der FED und warum ein einmal angefangener Trend nicht schnell geändert wird.
Trade-Idee EURGBPDiese Woche stehen einige Zinsentscheidungen an. Es ergeben sich Chancen. Eine beschreibe ich mit EURGBP im Video.
Update zu BTC Crash + Marktausblick Der Black Friday verlief erwartungsgemäß nicht erfolgreich mit einem Umsatz von -19% in Deutschland im Vergleich zum Vorjahr. Die Pläne der Bundesregierung den Zugang zu Geschäften (ex Supermarkt und Apotheken) auf 2G zu beschränken, das heißt nur für geimpfte und genesene Personen, sollte den Einzelhandel weiter belasten. Der Arbeitsmarkt sendete am Freitag unterschiedliche Signale und Corona und ein Möglicher Lockdown belastet weiter. Im Fokus des Interesses wird die Zinsentscheidung der FED in zwei Wochen stehen.
Neue Corona Mutation belastet den DAX deutlich Die Entdeckung einer neuen und ganz anderen, weil mutierten COVID-19-Variante in Südafrika, B.1.1529, hat auf den globalen Märkten (Japan -2,8%, Hongkong -2,5%, US-Futures -1,4%) eine Welle der Vorsicht ausgelöst und auch die europäischen Märkte deutlich verunsichert. Der DAX verliert aktuell 400 Punkte. Wird dies eine mögliche Jahresendrallye verderben!? Nun, erste Länder wie Großbritannien, Israel und Singapur haben Flüge aus Südafrika und 5 Nachbarländern verboten. Wissenschaftler prüfen noch, ob die neue Variante übertragbarer oder tödlicher ist als die vorherigen. Was bisher offensichtlich klar ist, ist, dass B.1.1529 die meisten Mutationen aller bisher identifizierten Stämme aufweist. Es trägt eine hohe Anzahl von Mutationen in seinem Spike-Protein, was darauf hindeuten könnte, dass es sich schneller und leichter verbreitet als die Delta-Variante, und / oder Impfstoffen leichter entgehen kann. Aus wissenschaftlicher Sicht ist dies sehr besorgniserregend. Wahrscheinlich werden die aktuellen Impfstoffe immer noch einen gewissen Schutz bieten, möglicherweise jedoch weniger. Obwohl es bisher nur Spekulationen sind, sagte ein britischer Wissenschaftler, der in Bloomberg News zitiert wurde, dass die neue Mutation wahrscheinlich während einer chronischen Infektion einer immungeschwächten Person entstanden ist, möglicherweise bei einem unbehandelten HIV / AIDS-Patienten. Südafrika hat 8,2 Millionen HIV-Infizierte, die meisten weltweit. Auch die sogenannte „Beta-Variante“ wurde im vergangenen Jahr erstmals in Südafrika identifiziert und könnte ebenfalls von einer HIV-Infizierten stammen. Die neue B.1.1529-Mutation wurde vor einigen Wochen in Südafrika entdeckt, dominiert seitdem aber bereits 75% der Neuinfektionen und scheint sich daher sehr schnell auszubreiten und möglicherweise bald die aktuelle „Delta-Variante“ zu ersetzen. Zurück vom sonnigen & warmen Südafrika ins dunkle & kalte Deutschland. Hier ist die Dynamik mit einem weiteren Rekordhoch von >76.000 täglichen Neuinfektionen pro Tag noch ungebrochen, was die durchschnittliche 7-Tage-Inzidenzrate auf ~439 (pro 100.000 Einwohner) trieb. Der Kampf gegen diese vierte Welle der Pandemie wird wahrscheinlich die ersten Wochen der neuen Regierung von Olaf Scholz dominieren. Die neue Virusvariante könnte Lockdowns und verschärfte Restriktionen wahrscheinlicher machen, was kurzfristig sicherlich eine sehr schlechte Nachricht ist.
Notenbanken in der Falle"Ungleichgewichte bei Angebot und Nachfrage im Zusammenhang mit der Pandemie und der Wiederbelebung der Wirtschaft haben zu erheblichen Preissteigerungen in einigen Sektoren beigetragen." Dieses Zitat der FED zeigt ganz schön das Spannungsfeld indem sich die Notenbanken Weltweit aktuell befinden. Im Video fasse ich die wichtigsten Entwicklungen dieser Woche für Dich zusammen und gebe einen Überblick was passiert ist und wie es mit der Inflation und den Notenbanken weitergeht.
Zinsentscheid Bank of England - unser Ausblick📈Fundamantaler Ausblick KW 44 - Teil II📉
Der FED Zinsentscheid 🇺🇸ist vorbei. Was sind die Learnings daraus? Die FED hält bei den Leitzinsen weiter die Füße still. Aber das Tapering startet nun (wie erwartet).
Die Aktienmärkte reagierten erleichtert und sind gestern nach dem Entscheid ordentlich angezogen.
Aber die Woche ist noch lange nicht vorbei. Ein Hightlight jagd das andere. Denn wir haben heute noch den Zinsentscheid der Bank of England und Morgen die Non-Farm Payrolls vor der Brust!
▶️Donnerstag
Zinsentscheid Bank of England 🇬🇧
Achtung - hier haben wir fast eine "Coinflip" Entscheidung. Es kann durchaus sein, dass wir heute eine Zinserhöhung um 15 Basispunkt auf 0,25% sehen. Allerdings stehen die Chancen dafür wie erwähnt 50/50. Hier kommt es auf 2 Mitglieder der BoE an, die sich bisher bedeckt hielten.
Manche Häuser wie die ING rechnen sogar mit der Zinserhöhung.
Sollte die kommen, dann dürfte das dem Britischen Pfund ordentlich Auftrieb geben. Ein möglicher Trader wäre hier EURGBP 🇪🇺🇬🇧 auf Short bei Break der Trendlinie
Für die NFPs Morgen werden wir nochmals einen gesonderten Bericht posten
👉👉Fazit Teil II:
Die FED hat den Aktienmärkten eine Steilvorlage für die Jahresenderallye geliefert. Die Leitzinsen bleiben weiter gleich und es wurde lediglich wie erwartet mit dem Tapering begonnen.
Bei der Bank of England könnte hingegen heute eine leichte Zinserhöhung kommen - die Chancen stehen zumindest nicht so schlecht. Hier wäre der EURGBP unser präferiertes Setup
Happy Pips!
Michael - Team PimpYourTrading
Litecoin - von FOMO keine Sicht! Litecoin - von FOMO keine Sicht!
Morgen am 3.11. ist FED-Sitzung und danach wissen wir wohl wie es weiter geht mit dem Tapering - Anleihenkäufe!
Die Ankündigung, dass wir ein Zurückschrauben der Anleihenkäufe sehen, führte im September dazu, dass die Indizes einige Prozente verloren haben - rein nur die Ankündigung. Die Frage, die sich jetzt natürlich stellt, ist, wann wird das Tapering begonnen?
Wir könnten mit einem Dip an den Aktienmärkten und ebenso im Kryptomarkt rechnen....doch wird das so kommen?
Daher bin ich aktuell unentschlossen wohin es gehen wird.
Schauen wir uns den Chart an:
Litecoin als kleiner Bruder hängt an der 200iger Marke irgendwie fest. Wenn wir drüber schießen wurden wir direkt wieder abverkauft.
Da haben wir also nach oben einen immensen Widerstand. Support gibt uns hingegen die 140/150iger Marke.
Im H4 datieren wir in einem aufsteigenden Keil zwischen diesen beiden starken Begrenzungen...
Daher meine Idee: Erstmal abwarten ob wir long oder short gehen! Und das am Besten bis nach der morgigen Fedsitzung!
Viel Erfolg allen doch manchmal sollte man nur an der Seitenlinie sitzen und abwarten was kommt!
Dollar Stärke - Zinsentscheid FED . Ausblick Teil I📈Fundamantaler Ausblick KW 44 - Teil I 📉
Was für eine Woche - FED Zinsentscheid🇺🇸 und NFPs in der gleichen Woche. Dazu noch Zinsentscheid der Bank of England 🇬🇧 und Reserve Bank of Australia 🇦🇮
Das birgt jede Menge Potential für große Bewegungen. In unserem Ausblick gehen wir zunächst auf die ersten 3 Tage der Woche ein . Also die Fundamentals von Montag bis Mittwoch.
▶️Montag:
Der Start heute dürfe noch eher ruhig von statten gehen. Am Nachmittag erhalten wir den ISM Einkaufsmanagerindex🇺🇸 für das Verarbeitende Gewerbe aus den USA. Diese dürften aber im Zuge der FED und NFPs wohl keine großen Auswirkungen haben.
▶️Dienstag:
Hier wird es schon spannender. Los geht es Nachts mit dem geldpoltitischen Begleittext der Bank of Japan 🇯🇵. Der JPY ist zuletzt sehr schwach unterwegs. Und der Bank of Japan ist dies durchaus Recht. Seitens der Bank of Japan wird es auch keine Änderung der Geldpolitik geben.
Der JPY ist und bleibt also eher eine Währung, welche man je nach Sentiment ausspielt und handelt. Bei Risk off Short und bei Risk On Sentiment Long.
Zinsentscheid RBA🇦🇮
Am Dienstag findet auch der erste Zinsentscheid der Woche statt. Klar ist - die Zinsen bleiben vorerst gleich und eigentlich hat die RBA auch angekündigt bis 2024! keinen Zinsschritt vorzunehmen. Und gerade hier liegt die Spannung. Diese sehr dovishe Haltung ist doch etwas überraschend. Kommen hier Stimmen oder gar offizielle Aussagen von der RBA auf, dass man hier doch von dieser Haltung abrückt, könnte dies den AUD stärken. Andererseits wäre ein Bestärkung dieser Haltung natürlich dann eher ein Short Case für den Australischen Dollar.
▶️Mittwoch
Mit der Highlight Tag der Woche! Am Mittwoch erhalten wir mit den ADP Daten 🇺🇸schon einmal einen kleinen Preview auf die NFPs am Freitag. (wobei die ADP zuletzt ironischerweise schon fast ein Kontraindikator waren^^).
Das eigentliche Highlight der Woche ist aber der FED Zinsentscheid 🇺🇸am Abend. Zwar rechnen wir auch hier nicht mit einem Zinsschritt (Goldman Sachs rechnet mit der ersten Zinserhöhung für den Juli 2022), doch könnte Powell noch ein Zurückfahren der Anleihenkäufe ankündigen.
Die große Frage ist dann wieder: Inwieweit ist das "Tapering" schon an den Märkten eingepreist? Wird eine Verkündung (sofern es denn so kommt) die Aktienmärkte nochmal durchschütteln?
Sehr schwer zu beantworten🤷♂️🤷♂️.
👉👉Fazit Teil I:
Man sieht schon - es ist extrem viel los und es kann sowohl in die eine als auch andere Richtung ausschlagen. Weniger (Trades) ist / sind wohl mehr in dieser Woche. Wir halten uns auch zurück - speziell Dollar Paare werden wir wohl diese Woche meiden und erst auf die Fakten warten.
Maximalen Erfolg wünscht,
Michael - Team PimpYourTrading
Trendwende am Rentenmarkt^?Anleihen sind sehr wichtig für die Wirtschaft. Durch steigende Zinsen kann es Probleme geben und im Video beschreibe ich, wie sich eine aktuelle Trendwende am Rentenmarkt vollziehen kann. Sehe es Dir JETZT an!
Chartmuster im DAX - Think out of the BoxBereits zum fünften Mal in Folge ist die Inflationsrate in den US deutlich gestiegen und liegt über der Marke von fünf Prozent. Deswegen erwarten immer mehr Marktakteure, dass der Anstieg der Inflation nicht nur „vorübergehend“ ist, sondern möglicherweise ein neues Inflationsregien vorhanden ist. Diese Sorge könnte auch im geldpolitischen Ausschuss der FED mehr Anhänger finden und die Notenbanker zu einer Beschleunigung der Zinswende verleiten. In vielen Ländern haben wir schon Zinsanhebungen aufgrund der deutlich erhöhten Inflation gesehen und es ist nur eine Frage der Zeit bis das Thema auch in den USA noch aktiver diskutiert werden muss. Die Märkte preisen mittlerweile knapp zwei Zinserhöhungen für das Jahr 2022 ein. Die Erwartungen haben sich hier deutlich erhöht und in anderen Ländern wie z.B. UK auch nochmal in den letzten Wochen beschleunigt. An den Anleihemärkten stieg die Rendite zweijähriger US-Staatsanleihen gestern bis auf 0,39 Prozent – das höchste Niveau seit Pandemiebeginn im März 2020. Im Gegenzug hierzu setzten die Renditen zehnjähriger US-Staatsanleihen im Tagesverlauf recht deutlich von ihren Hochs zurück. Dennoch hat sich die Zinskurve in den letzten Wochen aufgestellt. Bei diesen Rahmenbedingungen sollten Aktien weiterhin volatil handeln und im Video beschreibe ich, wie die Kurse im DAX sich das letzte Mal verhalten haben, wenn wir eine BOX ausgebildet und verlassen haben.
PS: Der Rechtschreibfehler bei Thing ist gewollt um Verwirrung zu stiften und außerhalb der BOX zu denken :O)
Fundamentals 13.10.2021 mit Blick auf den Dow JonesFundamentals 13-10-2021
Berichtsaison & Inflation
Heute beginnt die Berichtsaison ! Entsprechend spannend wir es an den Aktienmärken - können Facebook, Amazon & Co die Rekordergebnisse aus dem letzten Quartal wiederholen oder droht aufgrund steigender Kosten (Inflation, Rohstoffpreise) und Lieferengpässe (Chipmangel) eine deutlicher Rücksetzer bei den Ergebnissen? Den Anfang machen heute eher Unternehmen aus dem Finanzsektor wie J.P. Morgan, Blackrock oder First Republik Bank.
Ein weiteres wichtiges Thema sind heute die US Verbraucherpreise. Um 14:30 Uhr wird der Verbraucherpreisindex 🇺🇸veröffentlicht.
Was ist der Verbraucherpreisindex?
Die Kernrate des Verbraucherpreisindex (VPI) für die Vereinigten Staaten von Amerika (USA) ist ein Maß für die Inflation und berechnet sich aus der durchschnittlichen Veränderung des Preisniveaus bestimmter Waren und Dienstleistungen, außer Energie und Lebensmitteln, die von privaten Haushalten erworben werden. Durch die Preisvergleiche lassen sich unterschiedliche Trends in der Inflation in den Vereinigten Staaten von Amerika messen. Aufgrund der hohen Tragweite und möglichen Bedeutung für die Zentralbanken, die als Ziel Preisstabilität haben, werden die Inflationsdaten von den Märkten sehr genau beobachtet. Wenn die Inflation zu hoch ist, kann die Zentralbank den Leitzins erhöhen, um so die Geldmenge zu verknappen. Umgekehrt senkt die Zentralbank den Leitzins, wenn die Inflation zu niedrig ist, um so die Geldmenge zu erhöhen. Wenn der Verbraucherpreisindex höher als erwartet ausfällt, führt das auf den Devisenmärkten in der Regel zu einem steigenden Kurs des US-Dollar (USD). Umgekehrt sinkt der Kurs des US-Dollar (USD), wenn die Analystenschätzungen deutlich verfehlt werden.
Und um 20:00 Uhr wird noch das FOMC Sitzungsprotokoll🇺🇸 veröffentlicht!
Es wird also ein spannender Tag
Blick auf den Dow Jones🇺🇸:
Hier schwanken wir aktuell in einer Range von 33.500 bis 35.000 - also erst einmal Niemandsland bzw Seitwärtsrange.
Für eine charttechnsiche "Entscheidung" muss eine dieser Marken fallen. Aktuell notieren wir mit 34400 fast genau in der goldenden Mitte.
▶️ Die Wirtschaftsdaten heute:
08:00 Uhr: Bruttoinlandsprodukt UK, Produktion des Verarbeitenden Gewerbes 🇬🇧
14:30 Uhr: Verbraucherpreisindex USA 🇺🇸
20:00 Uhr: FOMC Sitzungsprotokoll 🇺🇸
Maximalen Erfolg wünscht
Michael - Team PimpYourTrading
US-Job Report deutet auf StagflationDie NFPs (Non-farm Payrolls ) für September waren die wichtiges Wirtschaftsdaten in der vergangen Börsenwoche. Der Fed-Chef Jerome Powell hatte zuletzt gesagt, dass ein "anständiger Jobreport" im September einen Tapering-Start im November unterstützen würde. Grund genug, sich den aktuellen Job-Report detailliert anzusehen. Im August hatte der Arbeitsmarkt enttäuscht, es waren nur 235.000 Stellen entstanden, während Volkswirte 720.000 erwartet hatten. Für die Aktienmärkte könnten schlechte Zahlen gut Nachrichten sein, weil die Zinsanhebungs-Phantasie weiter in die Zukunft gerückt wird, allerdings ist es auch gefährlich, weil zu schlechte Daten bei gleichzeitiger Inflation auf eine Stagflation deuten.
Der Ausbruch ist erfolgtDie Renditen in den USA steigen deutlich an - bei Renditen über 2% könnte das ein großes Problem für den Aktienmarkt werden, weil die Finanzierungsbedingungen sich deutlich verschlechtern.
EUR/USD - Technisch & FundamentalWSI Chart Setup
EUR/USD: Bärische Dominanz
FX Paar : EUR/USD
Timeframe : H4
Richtung : Short
Typ: H/L + Trend + Volumen + Fundamental
Technischer Kommentar
Auf Grund des bärischen Drucks an den Aktienmärkten und der Aussicht auf Tapering der FED im November, ist der USD letzte Woche zu alter Stärke zurückgekehrt. DXY zeigt damit starke Anzeichen einer Wiederaufnahme der Aufwärtstendenz (Chart weiter unten geposted).
EUR/USD hat das letzte HL der Aufwärtsbewegung in H4 gen Süden gebrochen und bildet nun LHs/LLs. Die bärische Kontrollzone wurde bereits verteidigt. Wir sehen ebenfalls erhöhtes Tradingvolumen auf den momentanen Preisleveln, was darauf hinweist, dass Long-Trader Ihre Positionen schließen und Bären Positionen eröffnen.
Technisch steht den Bären nur noch die Zone bei 1.1783 - 1.1790 + 200er MA im Weg. Ein Bruch dieser Marke würde den Weg zur ca. 1.1735 frei machen. Hier liegt auch unser erstes Ziel nach Bruch der o.g. Zone.
Fundamentaler Kommentar
Aufpassen sollten EUR/USD Trader am Dienstag um 14:30 Uhr. US Inflationsdaten stehen auf der Agenda. Da "Inflation" ein Teil des dualen Mandats der FED ist, wird eine starke Abweichung zum Konsens zu erhöhter Volatilität führen.
Ein starker US Inflationsreport würde die USD-Stärke mit hoher Wahrscheinlichkeit beflügeln, da FED-Chef Powell NICHT an "transitory Inflation" (vorübergehende Inflation ) glaubt. Somit wäre dies ein weiterer Datenpunkt, welcher Powell in seiner Haltung bestätigt und auf Grund dessen Tapering im November Meeting der FED wahrscheinlicher macht.
Fazit
Technisch dominieren aktuell die EUR/USD Bären (EUR-Bären und USD-Bullen). Solange wir das letzte LH halten, bleibt diese Dynamik bestehen. Fundamental wird der USD z.Z. ebenfalls bevorzugt. Dies hängt jedoch stark am US Inflationsreport am Dienstag.
Das vorgeschlagene Trade-Setup ist lediglich zur "Veranschaulichung" gedacht. Ein Short-Einstieg sollte erst nach einem deutlichen Bruch gen Süden strukturiert werden. Je nachdem, wie sich der Preis vor Bruch verhalten wird, muss ggf. auch das SL angepasst werden. Ein sehr schwacher Inflationsreport kann den bärischen Druck auf EUR/USD invalidieren.
*Keine Tradeempfehlung, keine Haftung.
