Kawumm'sche MORGENANALYSE zum Dienstag, den 22.03.2022Die neue Woche eröffnete unser Dax erstmal nicht als Überflieger. Wenn auch leicht außer Atem bewegte er sich dennoch vorerst weiter in den Vortageskerzen ohne neue Signale.
Guten Morgen :)
Marken mit Wichtigkeit und hoher Reaktionsfreundlichkeit für heute und die nächsten Tage sind meiner Meinung nach: 15670, 15465, 15360, 15110, 14960, 14750, 14635, 14560, 14440, 14270, 14100, 13800, 13600, 13350, 12850, 12670, 12500, 12260, 11830
Chartlage: negativ
Tendenz: seitwärts / aufwärts
Grundstimmung: Erholung weiter aktiv
Unser Dax hat zum Verfall letzte Woche seine bullishe Flagge erstmal oben angebrochen. Sollte er seinen Ausbruch nun über 14380 / 14400 verteidigen können, wäre eine Fortsetzung der Erholung hoch zur 14550 und 14660 denkbar gewesen. Aber auch auch wenn die Wahrscheinlichkeit des Flaggenbruchs erstmal nach oben zeigte, sollte man unten dennoch vorbereitet sein. Würde er dann 14350 Unterschreiten wäre das ein erstes Warnsignal, das 14200 zur Folge haben kann. Fällt dann auch die 14200, sind 14100 und uch 13990 wieder erreichbare Anlaufpunkte gewesen. So das Fazit von gestern.
Das Warnsignal unter der 14350 haben wir bereits bekommen, die 14200 aber noch nicht erreicht. Auch gelang oben die Verteidigung von 14400 erstmal nicht. So könnte man nun eigentlich behaupten der Montag wäre ziemlich schwach verlaufen, doch so schwach war es dann gar nicht, denn richtig fallen wollte er dann auch nicht und hampelte einfach in der Range der Vortageskerzen herum. Grundsätzlich kann er das auch durchaus noch ein paar weitere Tage durchhalten, ich würde ihm aber oben bei 14455 und unten bei 14200 entsprechende Trigger verpassen.
Steigt er über 14455 raus, sind 14550 und 14660 erreichbar. Fällt er hingegen nun auch noch unter die 14200 zurück, würde das dann Platz auf 14100 / 14050 und auch 13990 eröffnen. Ein bisschen vorsichtig sollte man an den Triggerpunkten aber schon sein, denn nach Trendbewegung sieht das gerade nicht aus, und ohne Trend verlieren sich viele Signale dann schnell wieder im Seitwärts und das meist unmittelbar nachdem sie aufgetreten sind. Scheine bleiben gleich. Für Aufwärtsstrecken gilt der MA3AQZ KO: 12200 und für Abwärtsstrecken der CU9QRK KO: 16320 sowie der GK0VHV KO: 15200.
Fazit: Unser Dax steckt noch in der Handelsspanne der letzten Tage fest. Grundsätzlich kann dieser Zustand auch noch ein paar weitere Tage anhalten. Ich würde aber dennoch oberhalb von 14450 ein Erreichen von 14550 und 14660 erwarten. Auf der Unterseite ist es die 14200 die begrenzt. Wird diese nach unten fallen gelassen, öffnet das Platz bis 14100 / 14050 und auch Platz zum Gapclose bei 13390. Passt aber an de Triggerpunkten etwas auf, denn unser Dax sieht hier aktuell nicht ganz so trendstark aus und scheint sich eher zur Seite einzuschießen.
Dax40
DAX40: Kurs hält sich über 14.000Kurze Standortbestimmung - Analyse beim DAX-Stand von 14.299 Punkten:
Der Aufwärtstrend, der im Novembertief 2020 gestartet war, ist mit dem Allzeithoch bei 16.295 Punkten im November 2021 ermüdet. Vom Hoch im Januar 2022 bei 16.274 hat eine Korrekturbewegung eingesetzt, die den Druck auf die 15.000er Marke erhöht hat.
Nach dem Bruch des SMA200 haben Kurse unter dem Januartief weiteren Abwärtsdruck erzeugt. In der laufenden Erholung vom Tief bei 12.425 halt sich der Kurs auch am heutigen Montag über dem SMA20.
Widerstand: 14.829 | 16.295
Unterstützung: 13.298 | 12.430
SMA20: 13.950
Das Chartbild hat in eine Abwärtstrendstruktur gedreht, die technische Gegenbewegung kann das Hoch aus 2020 und den nahen SMA vorerst zurückgewinnen. Unter dem SMA50 und der 15.000er Marke bleiben die Aussichten jedoch eingetrübt.
Ruhiger Wochenstart, aber DAX40-Bullen lauernDer DAX ist solide in die neue Handelswoche gestartet, notierte kurz vor US-Markteröffnung nahezu unverändert, aber…
… aber in Schlagdistanz zu den Vorwochenhochs um 14.500/550 Punkte mit deren Bruch ein zeitnaher Test der übergeordneten Abwärtstrendlinie um 14.800/850 Punkte in den Bereich des Denkbaren rückt.
Wie im Morning Meeting thematisiert, ist ein Halten oberhalb von 14.00/100 Punkten grundsätzlich kurzfristig bullish und im Bereich zwischen 14.800/15.000 Punkten wird sich dann zeigen, wohin die Reise als nächstes geht.
Vieles wird in diesem Zusammenhang sicherlich auch von den US-Aktienmärkten und hier vom S&P500 abhängen und ob die Wallstreet-Bullen in der Lage sind, den Index oberhalb von 4.400 Punkten zu halten – was einen ähnlich bullishen Bias, wie das Halten der 14.000er Marke im DAX implizierte.
Im Windschatten des S&P500 auf dem Weg in Richtung 4.600 Punkte würde dann auch im DAX ein Test der Region zwischen 14.800/15.000 Punkte denkbar, ein Fall zurück unter die 4.400er Marke im S&P500 machte einen nochmaligen Test der 4.300/320er Region denkbar, korrespondierend mit einem Re-Test der 14.000/100er Region im DAX.
Kawumm'sche MORGENANALYSE zum Montag, den 21.03.2022Zum großen Verfallstag am Freitag schnitt unser Dax eigentlich ziemlich gut ab und beendete damit eine weitere sehr starke Reversal-Woche.
Guten Morgen :)
Marken mit Wichtigkeit und hoher Reaktionsfreundlichkeit für heute und die nächsten Tage sind meiner Meinung nach: 15670, 15465, 15360, 15110, 14960, 14750, 14635, 14560, 14440, 14270, 14100, 13800, 13600, 13350, 12850, 12670, 12500, 12260, 11830
Chartlage: negativ
Tendenz: seitwärts / aufwärts
Grundstimmung: Erholung weiter aktiv
Der große Verfallstag stand nun an und man könnte meinen unser Dax hatte bereits seine Position gefunden. Seit Mittwochnachmittag tummelte sich unser Freund schon in einer bullishen Flagge. Sollte er die auf der Oberseite auflösen, wären dann 14660 und selbst 14800 erreichbar gewesen. Um sie regelwidrig unten zu knacken sollte er die 14200 nach unten dynamisch zerschießen, dann sollte sich auch wieder Raum zur 13990 und tiefer öffnen. So das gestrige Fazit.
Ein bisschen gemein hat er das im Tagesverlauf dann schon gestellt, denn die bullishe Flagge wurde über den Tag ganztägig verteidigt. Der Ausbruch unter 14200 erwies sich damit nicht als nachhaltig, was sich zwar intraday bereits erkennen ließ, so aber zum Zeitpunkt der hier niedergeschriebenen Analyse noch nicht ersichtlich war. Im Ergebnis arbeitete sich unser Dax bis zur Oberkante der Flagge im Anschluss wieder zurück und brach diese zum Abend dann noch in Trendrichtung. Kann sich unser Dax also weiter über 14380 / 14400 halten zum Montag sind noch gut und gerne wieder 14550 und auch 14660 möglich. Dort wartet immerhin noch ein offenes Gap auf seinen close.
Unterhalb ist aber deshalb nicht alles ausgeschlossen. Auch wenn der Flaggenbruch erstmal höhere Wahrscheinlichkeit oben hat, sollte man sich dennoch auf der Unterseite auf Eventualitäten vorbereiten. Fällt unser Dax bspw. unter 14350 zurück, wäre das ein erster Indiz, für doch mehr Schwäche als erwartet. In der Folge wären dann 14200 nochmal erreichbar und bricht auch die, dürfte unterhalb der Gapclose bei 13990 ins Visier kommen. Er muss nur wirklich eben auch markante Schwäche zeigen. Tut er das nicht, gehts dann unten raus. Scheine bleiben gleich. Für Aufwärtsstrecken gilt der MA3AQZ KO: 12200 und für Abwärtsstrecken der CU9QRK KO: 16320 sowie der GK0VHV KO: 15200.
Fazit: Unser Dax hat zum Verfall letzte Woche seine bullishe Flagge erstmal oben angebrochen. Kann er seinen Ausbruch nun über 14380 / 14400 verteidigen, wäre eine Fortsetzung der Erholung hoch zur 14550 und 14660 denkbar. Aber auch auch wenn die Wahrscheinlichkeit des Flaggenbruchs erstmal nach oben zeigt, sollte man unten dennoch vorbereitet sein, sollte unser Dax bspw. oben nur ein Fehlsignal stellen. Unterschreitet er dann 14350 wäre das ein erstes Warnsignal, das 14200 zur Folge haben kann. Fällt dann auch die 14200, sind 14100 und uch 13990 wieder erreichbare Anlaufpunkte.
DAX Chartanalyse: Erholung holt die 14.000 zurückAnalyse beim Stand des DAX-Future von 14.376 Punkten
Trend des Tagescharts: Abwärts
Rückblick und kurze Einordnung
Die Unterstützungszone um 15.000 Punkte wurde durch mehrfache Tests erodiert. Nach dem letzten lokalen Hoch im Januar konnte der Kursbereich über 16.000 Zählern nicht mehr verteidigt werden. Die tieferen Hochs haben eine Abwärtstrendstruktur gebildet (rote Linie), die auch vom SMA50 begleitet wird.
Im Verlauf der vergangenen Woche konnte sich die am 52-Wochen-Tief gestartete Erholung fortsetzen. Der SMA20 und das Hoch aus 2020 wurden zurückgewonnen.
So geht es weiter mit der Kursbewegung
Nachdem das Chartbild in den negativen Ausblick gedreht hat, zeigt sich die Volatilität in den Tagesbewegungen weiterhin erhöht. Der Preisbereich um 14.000 Zähler könnte mit dem SMA20 als Unterstützung wirken.
Widerstand dürfte eine weitere Erholung am Verbund aus Januartief, Abwärtstrendlinie und SMA50 erfahren, so dass sich eine Rückkehr über die 15.000er Marke schwierig gestalten würde. Ein Scheitern leitet den nächsten Abwärtsschub ein.
DAX40: Erholung holt die 14.000 zurückKurze Standortbestimmung - Analyse beim DAX-Stand von 14.405 Punkten:
Der Aufwärtstrend, der im Novembertief 2020 gestartet war, ist mit dem Allzeithoch bei 16.295 Punkten im November 2021 ermüdet. Vom Hoch im Januar 2022 bei 16.274 hat eine Korrekturbewegung eingesetzt, die den Druck auf die 15.000er Marke erhöht hat.
Nach dem Bruch des SMA200 haben Kurse unter dem Januartief weiteren Abwärtsdruck erzeugt. Am heutigen Mittwoch setzt der Kurs seine Erholung vom Zwischentief am 2015er Hoch fort, gibt vom Tageshoch bei 14.558 jedoch 150 Punkte wieder ab.
Widerstand: 14.829 | 16.295
Unterstützung: 13.298 | 12.430
SMA20: 14.160
Das Chartbild hat in eine Abwärtstrendstruktur gedreht, die technische Gegenbewegung kann das Hoch aus 2020 und den nahen SMA vorerst zurückgewinnen. Die Umkehr am Tageshoch stellt eine weitere Erholung auf wackelige Füße und lässt eher neuen Druck in Richtung 14.000er Marke erwarten.
Schwach in den Wochenschluss, DAX-Bullen müssen 14.100 haltenDer DAX hat sich über den europäischen Handel in den Wochenschluss zunächst schwach präsentiert, handelte mehr als 1% im Minus.
In der Tat kam es zu einem nahezu punktgenauen Test der 14.100er Marke, wobei meines Erachtens schwer einzuschätzen ist, was der korrektive Treiber war: waren es sich weiterhin zeigende Spannungen in den Verhandlungen zwischen der Ukraine und Russland oder eventuell doch Auswirkungen des heutigen, großen Verfalls aka „Hexen-Sabbat“?
Was auch immer der Treiber war, für die kommenden Stunden ist zumindest für mich klar, was ich sehen möchte: ein Halten der 14.100er Marke auf Wochenschlusskursbasis, am ehesten begünstigt durch einen Bruch und halten über die 4.400er Marke im S&P500.
Ein solcher würde den im Morning Meeting thematisierten, statistischen Vorteil der Bullen in den kommenden Wochen (und Monaten) unterstreichen, der sich durch den dritten Tagesschluss mit mehr als 1% Plus im S&P500 ergibt.
Ein Push zurück über die 14.400er Marke ebnete im DAX in den kommenden Tagen den Weg in Richtung der 14.700er Region, in deren Bereich die übergeordnete Abwärtstrendlinie (orange) verläuft.
Auf der Kehrseite würde ich einen Fall unter die 14.100er Marke und Wochenschluss unterhalb bearish betrachten, erwarte dann in der kommenden Handelswoche einen erneuten Fall unter das 14.000er Level und einen erneuten Test der 13.600er Region.
Kawumm'sche MORGENANALYSE zum Freitag, den 18.03.2022Wie ein fauler Sack lümmelte unser Dax auf seinem Flaggenmast am Donnerstag nun herum, ganz als hätte er sein Abrechnungsniveau schon erreicht.
Guten Morgen :)
Marken mit Wichtigkeit und hoher Reaktionsfreundlichkeit für heute und die nächsten Tage sind meiner Meinung nach: 15670, 15465, 15360, 15110, 14960, 14750, 14635, 14560, 14440, 14270, 14100, 13800, 13600, 13350, 12850, 12670, 12500, 12260, 11830
Chartlage: negativ
Tendenz: seitwärts
Grundstimmung: Erholung weiter aktiv
Unser Dax erreichte am Mittwoch langsam durchaus einen ersteren größeren Zielkorridor seit der Verteidigung der 12500. Sollte er nun zum Donnerstag über die 14550 hinaus steigen, hätte ich dann den Gapclose bei 14660 erwartet. Die Zone, die sich dann von dort bis 14700 streckte sollte sich schon auch eignen um unseren Dax nochmal deutlicher umzustoßen, bevor dann oben wieder Ziele wie 14800 und 15050 kommen. Unten lag der Fokus auf 14300 / 14270 die nochmal austestet werden sollte. Bei einem Bruch der Marke, egal ob von oben kommend oder direkt mit sehr schwachem Start, wären darunter für mich 14150 und besonders aber die 14050 / 13990 dann wichtig, so das Fazit von gestern.
Gesehen haben wir dann irgendwie nicht so viel. Oben ließ er gleich jegliche Versuche aus rauszukommen, tummelte sich dafür eher an den unteren Rändern ohne aber auch nur ansatzweise mal mit Dynamik durchzustechen. So konnte die 14270 / 14300 durchgängig immer wieder verteidigt werden und unseren Dax in seiner Flagge drin halten. Sollte er diese nun zum Freitag oben ausheben, würde das dann Patz bis 14660 und ggf. sogar noch bis 14800 öffnen. Der Ausbruch muss allerdings noch nicht am Freitag unmittelbar kommen. Würde auch reichen, wenn er erst am Abend dann rausrutscht und sich die Ziele für die Folgewoche aufhebt.
Unterhalb ist die 14220 / 14200 als untere Flaggenkante nun ziemlich wichtig. Austesten dürfte er sie um sich anschließend wieder hochzudrehen, kippt er aber unten durch, würde das den Abschluss einer Top-Formation dann darstellen. In der Folge könnten sich dann wieder schöne Abverkaufswellen bis 13990 und auch tiefer freisetzen. Aber auch dafür muss unser Dax erst aus seiner Flagge raus und solange das nicht passiert, darf er gerne noch ein wenig die Stoffbahn glätten. Scheine bleiben gleich. Für Aufwärtsstrecken gilt der MA3AQZ KO: 12200 und für Abwärtsstrecken der CU9QRK KO: 16320 sowie der GK0VHV KO: 15200.
Fazit: Der große Verfallstag steht nun an und man könnte meinen unser Dax hat bereits seine Position gefunden. Seit Mittwochnachmittag tummelt sich unser Freund nun schon in einer bullishen Flagge. Löst er die auf der Oberseite auf, wären dann 14660 und selbst 14800 erreichbar. Um sie regelwidrig unten zu knacken müsste er die 14200 nach unten dynamisch zerschießen, dann würden sich auch wieder Räume zur 13990 und tiefer öffnen aber ich denke Stress machen muss man auf beiden Seiten nicht. Vielleicht wäre es auch ratsam sich ein paar Kursalarme zu setzen, denn bleibt er noch zwischen den Kanten, könnte er auch locker nochmal den Freitag in der Donnerstagsrange ausharren.
Hawkishe FED spielt DAX40-Bullen in die Karten, Ziel: 14.800Der DAX präsentierte sich einen Tag nach der FED-Leitzinsentscheidung zur Mittagszeit mit Abschlägen, die Bullen lauern allerdings.
In der Tat ist alles, was wir gestern abend seitens der FED zu sehen bzw. hören bekommen haben, besonders im Hinblick auf den „Dot Plot“ so erwartbar gewesen. In der gestrigen DAX-Analyse schrieb ich
(…) Während eine Leitzinsanhebung um 25 Basispunkte ausgemachte Sache ist, dürfte der Hauptfokus auf dem FED Dot Plot liegen, (…). Derzeit erwartet der Terminmarkt laut FED Watch Tool mit einer Wahrscheinlichkeit von 70% bis Dezember 2022 sieben weitere Zinsschritte um jeweils 25 Basispunkte. Sollte der FED Dot Plot diese Erwartungshaltung des Marktes bestätigen (Anmerkung: was er hat), bliebe abzuwarten, wie viel einer solchen Erwartung im Rahmen der jüngsten Korrektur seit Januar bereits im Markt (besonders im S&P500) eingepreist ist. (…)
Die Reaktion in US-amerikanischen Aktien war nach kurzem Abgabedruck dann sehr stark, SPY und QQQ schlossen 2.22% bzw. 3.71% fester für den Handelstag. Den Grund für diesen Optimismus hatte ich dann im Morning Meeting thematisiert: die Marktteilnehmer sehen mit diesem nun vollständig ausgereizten, restriktiven Kurs der FED scheinbar eine Art „Countdown“ eingeleitet, wann die FED sich durch die trübe konjunkturelle Wirtschaftsaussicht der USA ein „Zurückrudern“ einstellt.
Tatsächlich spiegelt sich dieses Zurückrudern meiner Einschätzung nach bereits im Dot Plot wieder, denn bereits ab 2024 sehen die FED-Offiziellen erste Zinssenkungen, hauptsächlich durch ein sich eintrübendes, konjunkturelles Umfeld.
Folglich fiel bzw. fällt die Reaktion in Aktien und somit auch im DAX bullish aus und sollten sich die bullishen Vorgaben in US-Aktien heute bzw. in den Wochenschluss fortsetzen und ergänzend hierzu eine zunehmende Annäherung zwischen der Ukraine und Russland in Bezug auf einen Waffenstillstand herauskristallisieren, ist ein zeitnaher Test der übergeordneten Abwärtstrendlinie (orange) und 14.800er Region wahrscheinlich.
Sollte es kurzfristig zu einer Korrektur und Fall unter die 14.300er marke kommen, sehe ich den DAX bereits im Bereich seiner gestrigen Ausbruchregion zwischen 14.000 und 14.100 Punkten gut unterstützt und hier zudem einen potenziellen Long-Trigger.
Kawumm'sche MORGENANALYSE zum Donnerstag, den 17.03.2022Unser Dax ist weiterhin gut drauf und hat hier im Helikopter-Modus am Mittwoch direkt gleich noch die nächsten Stationen auf der Erholungsleiter abgearbeitet. Da wird einem ja schon fast schwindelig wieder beim Zuschauen.
Guten Morgen :)
Marken mit Wichtigkeit und hoher Reaktionsfreundlichkeit für heute und die nächsten Tage sind meiner Meinung nach: 15670, 15465, 15360, 15110, 14960, 14750, 14635, 14560, 14440, 14270, 14100, 13800, 13600, 13350, 12850, 12670, 12500, 12260, 11830
Chartlage: negativ
Tendenz: seitwärts
Grundstimmung: Erholung weiter aktiv
Unser Dax verteidigte weiterhin seinen Stand in der laufenden Verfallswoche und ließ sich keinen Unmut anmerken. Sollte er zum Mittwoch nun auch die 14000 hinter sich lassen, waren oberhalb 14100 und 14150 als nächstes erreichbar und mit richtig Bock auch weitaus mehr. Unterhalb war er dabei nicht mehr ganz so griffig. Nur 13800 und 13700 standen da etwas heraus, sodass er erst 13830 / 13800 hätte fallen lassen müssen, um sich wieder Richtung 13700 / 13670 und tiefer vorzuarbeiten. So das gestrige Fazit.
Und unser Dax war richtig gut drauf und verfrühstückte die 14100 / 14150 direkt schon per Aufwärtsggap. Im Ergebnis konnte er sich dann gleich weiter zur 14270 und 14400 vorarbeiten, später im Tagesverlauf folgten dann sogar schon 14550. Zeigt sich unser Dax zum Donnerstag nun genauso begeistert, wäre dann auch noch der Gapclose bei 14660 naheliegend, sollte die 14550 erneut überwunden werden. Der Bereich zwischen 14660 und 14700 erscheint dann ohnehin recht attraktiv, bevor wieder die alten Schlachtschiffe bei 14800 und 15050 kommen. Sollte sich unser Dax also aus der 14660 / 14700 dann mit roten Stundenkerzen rauswerfen, kann der schon ordentlich was an Konterstrecke dann mal einläuten.
Denn unser Freund ist seit der 12500 hier nun auch schon wieder eine ganz schöne Strecke abgerannt. Sollte er sich also zum Donnerstag dann langsam auch mal wieder etwas schwächer präsentieren und mehr Zug auf den roten Kerzen entwickeln, wären von 14660 kommend dann 14500, 14270 und besonders 14050 / 13990 interessant. Letzterer Bereich wäre auch eine schöne Zielstation, sollte unser Dax von Beginn an richtig versagen und sich auch um 14300 / 14270 nicht gefangen bekommen. Scheine bleiben gleich. Für Aufwärtsstrecken gilt der MA3AQZ KO: 12200 und für Abwärtsstrecken der CU9QRK KO: 16320 sowie der GK0VHV KO: 15200.
Fazit: Unser Dax zeigt sich weiterhin recht gut drauf, erreicht hier aber langsam durchaus einen ersteren größeren Zielkorridor seit der Verteidigung der 12500. Steigt er uns zum Donnerstag über die 14550 hinaus, würde ich dann den Gapclose bei 14660 erwarten und die Zone, die sich dann von dort bis 14700 streckt eignet sich schon um unseren Dax nochmal deutlicher umzustoßen, bevor dann oben wieder Ziele wie 14800 und 15050 kommen. Drückt sich unser Dax also oben mit dicken roten Stundenkerzen runter, wäre schon denkbar, dass er die 14300 / 14270 nochmal austestet. Bricht die, egal ob von oben kommend oder direkt mit sehr schwachem Start, wären darunter für mich 14150 und besonders aber die 14050 / 13990 dann wichtig, denn dort wartet auch noch ein offenes Gap auf seinen Close. Wer weiß vielleicht gelingen unserem Dax zum Donnerstag ja zwei close auf einen Streich ;)
Bullisher Breakout vor der FED–können DAX-Bullen 14.100 halten? Der DAX startete in den Tag der vielerorts erwarteten FED-Leitzinsentscheidung mit scharfen Aufschlägen.
In der gestrigen DAX-Analyse hatte ich kurz den jüngst verhängten Lockdown der chinesischen Stadt Shenzhen resultierend in scharfen Abschlägen in chinesischen Aktien zum Thema gemacht, den der DAX am Dienstag allerdings bereits bis zur Mittagszeit gut verarbeiten konnte.
Die dann am Mittwoch in China und Hongkong eingeleitete Gegenbewegung mit Aufschlägen von über 5% sorgten im DAX für einen Sturm über die 14.000er Marke und die bereits am Montag im Morning Meeting thematisierte, wichtige Widerstandsregion um 14.100 Punkte.
Allerdings bleibt abzuwarten, was von diesen Aufschlägen am Ende des Handelstages noch übrigbleibt, denn die FED hat mit ihrer Leitzinsentscheidung am Ende die Fäden für ein scharfes, bearishes Reversal in der Hand.
Während eine Leitzinsanhebung um 25 Basispunkte ausgemachte Sache ist, dürfte der Hauptfokus auf dem FED Dot Plot liegen, der Auskunft über die Erwartung der Leitzinsniveaus bis Ende 2022 und darüber hinausgibt.
Derzeit erwartet der Terminmarkt laut FED Watch Tool mit einer Wahrscheinlichkeit von 70% bis Dezember 2022 sieben weitere Zinsschritte um jeweils 25 Basispunkte. Sollte der FED Dot Plot diese Erwartungshaltung des Marktes bestätigen, bliebe abzuwarten, wie viel einer solchen Erwartung im Rahmen der jüngsten Korrektur seit Januar bereits im Markt (besonders im S&P500) eingepreist ist.
Sollte es den DAX-Bullen infolgedessen gelingen, die 14.100er Marke auf Schlusskursbasis deutlich zu verteidigen, wäre in der zweiten Wochenhälfte ein Test der übergeordneten Abwärtstrendlinie (orange) im Bereich um 14.700/800 Punkte denkbar.
Sollte es auf der Kehrseite zu einem Fall zurück unter die Ausbruchsregion kommen, wäre ein erneuter Test der 13.600er Region im DAX ein wahrscheinliches Szenario.
Kawumm'sche MORGENANALYSE zum Mittwoch, den 16.03.2022Auch zum Dienstag konnte sich unser Dax souverän gegen enorm schwache Vorgaben aus dem asiatischen Raum halten und Vormittagsverluste zügig wieder reinholen. Ganz so als würde er hier von Geisterhand immer wieder gestützt und stabilisiert werden, oder sollte man vielleicht sagen: von Hexenhand?! ;)
Guten Morgen :)
Marken mit Wichtigkeit und hoher Reaktionsfreundlichkeit für heute und die nächsten Tage sind meiner Meinung nach: 15670, 15465, 15360, 15110, 14960, 14750, 14635, 14560, 14440, 14270, 14100, 13800, 13600, 13350, 12850, 12670, 12500, 12260, 11830
Chartlage: negativ
Tendenz: seitwärts
Grundstimmung: Erholung weiter aktiv
Unser Dax koppelte sich in der laufenden Verfallswoche deutlich von den schwachen Amerikanern ab, genauso wie von dem Ausverkauf chinesischer Werte. Da sollte man schon zum Dienstag aufpassen, dass man nicht im Kopf dann quer steht, wenn der Herr hier doch zur Stärke tendiert und sich wieder über 14000 rausdrückt. Dann sollten nämlich leicht auch wieder 14100 / 14115 und mehr erreicht werden können. Abwärtsrisiko als solches sollte sich im Dax auswirken können, wenn er die 13800 nach unten kassiert. Dann sollten er erstmal wieder 13700 / 13670 und 13545, wo noch das Gap zur Vorwoche lag, ansteuern. So das Fazit von gestern.
Gesehen haben wir dann zwar durchaus einen Bruch der 13800 mit schon fast dem kompletten Gapclose hin zur 13545 aber eben anschließend auch wieder ein ziemlich starkes Reversal in V-Formation. Damit zeigt unser Dax durchaus Signale hier die 14000 zu halten und zu verteidigen. Kann zwar durchaus nur verfallsbedingt sein, spielt aber keine Rolle, denn Verfall hin oder her, zeigt er deutlich dass er unten einfach keine Lust hat. Sollte es unserem Dax also auch zum Mittwoch nun eher wieder nach oben treiben, gilt im Grunde die Analyse von gestern so weiter. Schafft er es dann über die 14000 drüber, wären im Grunde 14100 und auch 14150 erstmal erreichbar. Hat er richtig Bock geht sicher auch mehr, aber die beiden Ziele würde ich dann erstmal ansteuern.
Unten ist er durch das häufige auf nicht mehr ganz so griffig und hat eigentlich nur um 13800 und 13700 markante Kanten. Ich würde deshalb sagen, dass oberhalb von 13800 erstmal noch kein Kopf in den Sand gesteckt werden muss, weil sich unser Dax dann durchaus immer wieder weiter hochdrehen könnte. Geht der aber unter 13830 / 13800 dann raus zum Mittwoch könnte ich mir auch ein Erreichen von 13700 vorstellen und fällt die 13700 / 13670 dann auch noch, wäre 13545 die nächste Station. Scheine bleiben gleich. Für Aufwärtsstrecken gilt der MA3AQZ KO: 12200 und für Abwärtsstrecken der CU9QRK KO: 16320 sowie der GK0VHV KO: 15200.
Fazit: Unser Dax verteidigt weiterhin seinen Stand in der laufenden Verfallswoche und lässt sich keinen Unmut anmerken. Kann er zum Mittwoch nun auch die 14000 hinter sich lassen, sind oben 14100 und 14150 als nächstes erreichbar. Hat er richtig Bock würde allerdings auch deutlich mehr gehen, müssen nur genug Private dann Short gegenklopfen, dann klappt das schon. Unterhalb ist er nicht mehr ganz so griffig. Nur 13800 und 13700 stehen etwas heraus. Sollte er also zu Beginn nochmal Schwung holen, wäre sogar Richtung 13800 nochmal einiges möglich, nur drunter sollte er dann nicht. Lässt er 13830 / 13800 nämlich fallen, würde ich ihn dann eher Richtung 13700 / 13670 sehen und wenn auch die dann nicht hält ist 13545 nächste Station.
Ausverkauf chinesischer Aktien macht sich auch im DAX bemerkbarDer DAX präsentierte sich am Dienstag zunächst schwach, hatte allerdings zur Mittagszeit einen Teil seiner Abschläge wieder aufholen können.
Der Hauptgrund für die schwachen Vorgaben dürfte sich im asiatischen Handel finden: der jüngst verhängte Lockdown der chinesischen Stadt Shenzhen resultierte in scharfen Abschlägen in chinesischen Einzeltitel wie NIO oder Alibaba, der Hongkonger Leitindex Hang Seng verzeichnete ein Minus von 5.7%.
Vor dem Hintergrund der Wichtigkeit Shenzhens aus Export-technischer Perspektive für die westliche Welt hatten auch im DAX die Verkäufer zunächst die Oberhand und der deutsche Leitindex brach nach seinem gestrigen Abprall an der 14.100er Marke die jüngst etablierte Trendlinie (violett) auf Stundenbasis.
Das erste anzuvisierende Kursziel auf der Unterseite um 13.500 Punkte wurde zwar nicht vollständig abgearbeitet, aber bei einem Bruch und halten unterhalb der aktuellen Jahrestiefs um 4.100 Punkte im S&P500 während des US-Handels heute Nachmittag ist ein Test und auch Fall unter 13.500 Punkte im DAX eine ernstzunehmende Option.
Auf der Oberseite liegt der Hauptfokus im DAX weiter auf der 14.100er Marke, wobei ein Bruch höher vor dem Hintergrund der Unsicherheit in Bezug auf den weiteren geldpolitischen Pfad der FED und zu erwartender Details auf ihrer Sitzung am Mittwochabend zunächst eher unwahrscheinlich scheint.
Kawumm'sche MORGENANALYSE zum Dienstag, den 15.03.2022Unser Dax startete zum Montag ziemlich souverän in den Handel und konnte trotz auszumachender Gesamtmarktschwäche seine Tagesgewinne durchaus gut verteidigen, wenn auch sein Auftreten trotzdem ziemlich unsicher wirkte.
Guten Morgen :)
Marken mit Wichtigkeit und hoher Reaktionsfreundlichkeit für heute und die nächsten Tage sind meiner Meinung nach: 15670, 15465, 15360, 15110, 14960, 14750, 14635, 14560, 14440, 14270, 14100, 13800, 13600, 13350, 12850, 12670, 12500, 12260, 11830
Chartlage: negativ
Tendenz: seitwärts
Grundstimmung: Rücklauf aus der Stabilisierung bereits aktiv
Unser Dax hatte am Freitag einiges an wichtigen Mustern fertig bekommen, daher sollte der Start zum Montag sehr kritisch gewürdigt werden. Sollte sich unser Freund nämlich stabil über der 13600 halten, waren durchaus wieder 13880 / 13900 und mehr zu erwarten. Insbesondere auch über 14000 würde er durchaus auch wieder höhere Ziele aktivieren. Sollte er hingegen den Start vollkommen vermasseln, wäre unterhalb von 13445 wieder 13350 und 13270 erreichbar gewesen. So das gestrige Fazit.
Gesehen haben wir am Montag nun einen wirklich erstaunlich stabilen Dax der sich in der Verfallswoche erstmal von den schwachen Amerikanern und auch dem chinesischen Ausverkauf abkoppeln konnte. So erreichte er bereits die ersten Ziele bei 13880 / 13900 und auch 14000, tat sich dann aber schwer über 14000 auch loszurennen, bei so negativem Gesamtmarkteinfluss. Ich denke aber genau deswegen, sollte man zum Dienstag gut auf der Hut sein. Der kann zwar auch einfach Schwäche präsentieren und unter 13800 abtauchen, dann wären wieder 13700 / 13670 und auch 13545 erreichbar, aber wenn er Bock hat, kann der auch schön die Leute prellen nun. Mal angenommen der würde nämlich zum Dienstag stark reinkommen, sehe ich es schon richtig vorm geistigen Auge, wie sich schon wieder 90% der privaten Trader dann einfach Short dagegenstellen, weil der Markt ja den Amerikanern nachrennen MUSS.
Die meisten analysieren nämlich gern solche Korrelationsdivergenzen, traden es dann aber schlichtweg falsch und stellen sich einfach nur stumpf ohne Signal gegen den Markt. So und hauen die da nun alle dann wie doof Short gegen, sehe ich schon, wie der sich richtig oben rausbeißen kann. Daher würde ich aufpassen, wenn unser Dax zum Dienstag über 14000 raussteigt. Kann durchaus sein, dass der ein paar mehr Punkte dann abspult. Als erste Station wäre 14100 / 14115 zu benennen, mehr ist aber durchaus möglich. Scheine bleiben gleich. Für Aufwärtsstrecken gilt der MA3AQZ KO: 12200 und für Abwärtsstrecken der CU9QRK KO: 16320 sowie der GK0VHV KO: 15200.
Fazit: Unser Dax koppelt sich in der laufenden Verfallswoche nun deutlich von den schwachen Amerikanern ab, genauso wie von dem Ausverkauf chinesischer Werte. Da muss man schon zum Dienstag aufpassen, dass man nicht im Kopf dann quer steht, wenn der Herr hier doch zur Stärke tendiert und sich wieder über 14000 rausdrückt. Dann können nämlich leicht auch wieder 14100 / 14115 und mehr erreicht werden, wenn dann alle nur Short gegen den Markt hauen, weil er ja den schwachen Amerikanern hinterher MUSS. Aber er muss halt gar nichts und in einer Verfallswoche erst recht nicht. Abwärtsrisiko als solches würde sich im Dax nur auswirken können, wenn er die 13800 nach unten kassiert. Dann öffnen sich erstmal wieder 13700 / 13670 und 13545 wo noch das Gap zur Vorwoche liegt.
DAX40: Erneut Widerstand am TageshochKurze Standortbestimmung - Analyse beim DAX-Stand von 13.814 Punkten:
Der Aufwärtstrend, der im Novembertief 2020 gestartet war, ist mit dem Allzeithoch bei 16.295 Punkten im November 2021 ermüdet. Vom Hoch im Januar 2022 bei 16.274 hat eine Korrekturbewegung eingesetzt, die den Druck auf die 15.000er Marke erhöht hat. Nach dem Bruch des SMA200 konnten auch die kürzer laufenden Durchschnitte nicht zurückgewonnen werden.
Die Kurse unter dem Januartief haben weiteren Abwärtsdruck erzeugt. Auch am heutigen Montag bricht der Kurs eine Erholung am Tageshoch bei 14.079 ab und dreht wieder unter das Jahreshoch aus 2020.
Widerstand: 13.896 | 14.829
Unterstützung: 13.298 | 12.430
SMA20: 14.160
Das Chartbild hat in eine Abwärtstrendstruktur gedreht, die Zwischenerholung trifft am Hoch aus 2020 weiter auf Widerstand und drückt auf die nahe Unterstützung am Jahrestief 2021. Unter den gleitenden Durchschnitten bleiben weitere Verluste zu erwarten.
DAX: 14.000 am Montag, aber Bullen mit bangem Blick auf die FEDDer DAX hat zum Wochenbeginn einen erneuten Versuch unternommen, die 14.000er Marke zurückzuerobern.
In der DAX-Analyse am Freitag hatte ich zu den Kommentaren des russischen Präsidenten Putin noch geschrieben, dass abzuwarten bliebe, ob die Kommentare im Hinblick auf die mit der Ukraine geführten Gespräche Grund zum Optimismus brächten, wirklich Substanz hätten.
Und bereits am Freitag kristallisierte sich über den US-Handel heraus, dass die Marktteilnehmer sehr skeptisch waren, was an der Wallstreet zu Abschlägen führte und den DAX erneut unter 13.700 Punkte rutschen und schließen ließ.
Übers Wochenende machte sich dann erneut Hoffnung auf eine zeitnahe Annäherung der Ukraine und Russland breit, die den DAX zur Mittagszeit mit fast 3% Aufschlägen notieren ließ, auch wenn ein Halten der 14.000er Marke zunächst ausblieb.
Wie im Morning Meeting geschildert, wäre ich in Bezug auf einen nachhaltigen, bullishen Stint über 14.100 Punkte infolge einer Annäherung zwischen der Ukraine und Russland mit Ausblick auf die FED und einer hier möglicherweise restriktiven Rhetorik, die Aktien eher belasten würde, vorsichtig.
Bei einer sich restriktiv zeigenden FED (in Form eines entsprechenden FED Dot Plot), bliebe abzuwarten, ob es den DAX-Bullen gelänge, die 14.100er Region zu halten. Dies könnte dann weiteres bullishes Potenzial bis 14.400 und 14.700 Punkten freisetzen.
Sollte es auf der Kehrseite zu einem Abprall kommen (auch vor der FED) und der DAX unter 13.500 Punkte rutschen, wären zunächst weitere Abschläge bis 13.300 Punkten zu erwarten.
