ETF-Markt
USCI - Retrade zum Tiefpunkt des FlashcrashsIm Jahr 2015 gab es einen Flashcrash im USCI
runter auf einen Wert von 24.
Scheinbar liegt dort eine Megaorder im Orderbuch vergraben, auf die mal eben kurz hingespiked wurde. Algo-Fehler, Fat-Finger etc. das übliche halt.
Interessant ist, dass der Preis sich doch tatsächlich wieder dorthin bewegt hat.
Wenn man dann bedenkt, dass die Situation Corona so mega geil inSync mit der Bewegung runter zum Tiefpunkt geht und wir präzise wie ein schweizer Uhrwerk fast genau das selbe Preislevel der vermeintlichen Megaorder wieder getroffen haben ist eines der Gründe, warum ich die Finanzwelt so liebe.
Mich würde mal interessieren was andere Trader von dieser Situation halten. Für mich sieht das so aus, als würden in den Rohstoffen die nächsten Megatrades starten. Corona hat hierfür die besten Voraussetzungen geschaffen.
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Noch kurz was zum USCI. Es handelt sich hier im Grunde um ein Wertpapier das einen guten Überblick über Rohstoffe schafft.
Der Index wird jeden Monat aus 27 möglichen Terminkontrakten neu formuliert. Die 14 ausgewählten Verträge sind gleich gewichtet und repräsentieren sechs Sektoren: Energie (WTI-Rohöl, Brent-Rohöl, Erdgas, Heizöl, Gasöl, RBOB-Benzin), Edelmetalle (Gold, Silber, Platin), Industriemetalle (Aluminium, Kupfer) , Blei, Nickel, Zinn, Zink), Getreide (Mais, Sojabohnen, Sojabohnenmehl, Sojaöl, Weizen), Vieh (lebende Rinder, Futterrinder, magere Schweine) und Softs (Kaffee, Kakao, Baumwolle und Zucker).
SPY am möglichen WENDEPUNKT - 61,8% abgearbeitetGuten Tag zusammen,
viele Trader haben in den letzten Wochen erfahren, dass Meinungen über den Markt nicht zwangsläufig hilfreich sind. Als Trader reicht es über Wahrscheinlichkeiten und Chance-Risiko-Verhältnisse zu sprechen. Wir sind keine Investoren, die jedes kleinste Puzzleteil erfolgreich miteinander kombinieren müssten.
Es macht aber dennoch Sinn, über die Bewegung des Marktes nachzudenken, da diese den Aktienmarkt natürlich leitet. Gestern haben wir einen kontrollierten Abverkauf gesehen. Viele Hedgefunds sind "overweight". Demnach wird die Situation kommen, an denen diese gewisse Positionen verkaufen müssen. Dies könnte bereits begonnen haben. Für eine potentielle Änderung schauen wir auf die % Range des Tages. Wird diese wieder größer, könnte der Abwärtstrend fortgesetzt werden. Dann wird sich auch das Trading auf den Aktien wieder ändern.
Gutes Gelingen
Felix von WirmachenTrader
4 Dinge die man über die Märkte am 7. Mai wissen sollte1. Chinesische Exporte und die australische Handelsbilanz überraschten diese Nacht positiv.
2. Heute werden neue Richtlinien der englischen Notenbank, inklusive einem Leitzinsentscheid, erwartet (wahrscheinlich, das geldpolitische Event des Tages).
3. Laut einer Studie der Fed gehen die Finanzierungsängste der Unternehmen aufgrund des Coronavirus weit über die Krise von 2008 hinaus.
4. Haltet heute zudem Ausschau nach den neuesten Wirtschaftsprognosen der Europäischen Kommission, der Diskussion, ob die deutsche Regierung zum Teil die angeschlagene Fluggesellschaft Lufthansa übernimmt und den Erstanträgen auf Arbeitslosenhilfe in den USA um 14:30… und vergesst nicht, morgen wird wahrscheinlich der schlechteste US Arbeitsmarktreport in der Geschichte der USA veröffentlicht.
Huston we are going downDer Markt hat uns mit einer tiefer abgeschlossenen Wochenkerze gezeigt, dass er schwächer wird. Zusammen mit dem extrem tiefen Volumen (letzter Freitag des Monats!) sieht das nach einer starken Bewegung, aus die schon bald kommen wird.
Ölpreis WTI: Vorsicht vor dem USO ETFÖlpreis WTI: Die Lage am Ölmarkt hat sich ein wenig beruhigt, doch vom Tisch ist die Situation nicht. Der USO ETF kam zuletzt ins Straucheln. Berechtigt, was seine Strategie angeht.
DAS JAGEN HAT SICH NICHT GELOHNT
Der größte Öl-ETF, der United States Oil Fund, ist im Rahmen der negativen Preise für Mai-Futures, stark ins Straucheln gekommen. Mehrmals musste der Handel unterbrochen werden. Hintergrund ist, dass der ETF, im Rahmen seiner Strategie, in der Regel in den darauffolgenden Futures-Kontrakt investiert. Seine Kontrakte hat der Fund allerdings bereits zuvor größtenteils in den Juni-Monat gerollt.
Dennoch, haben sich die stark fallenden Preise ausgewirkt, weil er zusätzlich durch die Super-Contango Situation in seinem Net Asset Value belastet wurde. Werfe doch einen Blick auf unsere interaktive Rohstoff-Karte. Dort kannst du einsehen, welche Länder, am meisten von Rohstoffen abhängen.Contango bedeutet, dass die fortlaufenden Futures-Preise höher ausfallen als der aktuelle Preis. Und Super bedeutet schlicht und ergreifend, dass der Unterschied zwischen diesen Preisen enorm ausfällt.
Wenn nun der ETF seine Kontrakte rollen muss, macht er in dieser Situation immer wiederkehrende Verluste, jeden Monat, sofern diese Situation besteht und der Ölpreis sich kaum nach oben bewegt. Demzufolge macht er auch Super-Verluste beim Rollen, wenn Super-Contango besteht.
ALTERNATIVE ZUM USO SCHNEIDET BESSER AB
Der ETF macht also deutliche Verluste in seinem Net Asset Value und ein Ende der Fahnenstange ist nicht zu erkennen, denn die Situation bleibt weiterhin bestehen. In einer Nacht- und Nebelaktion musste der Fund nun in dieser Woche seine Strategie, aufgrund des erhöhten Risikos weitere Verluste zu machen, anpassen. Diese Anpassung sieht eine gewisse Streuung über weiter in der Zukunft liegende Futures-Kontrakte vor.
Umso erstaunlicher ist es, dass der ETF noch in den letzten ein paar Wochen einen starken Zufluss von Kapital verzeichnen konnte. Das macht deutlich, dass wenig informierte Anleger auf die Jagd nach Tiefs in den Ölpreisen gegangen waren, nur leider haben sie dabei auf den falschen ETF gesetzt. Es gibt nämlich auch eine Alternative zum USO.
Der ETF United States 12 Month Oil Fund, USL, fährt nämlich genau die Strategie, die dem Contango-Risiko wenig unterliegt. Der Fund streut seine Investments über die Futures-Kontrakte der nächsten 12 Monate. Der Chart unten macht den Unterschied deutlich. Seit dem Beginn des letzten Kursverfalls hat der USO (rote Linie) bereits 80 % an Verlust verzeichnet, während der USL (Kerzen) 57 % an Verlust erleiden musste.
Ascending triangleDer CAC ist über die letzten Wochen immer wieder an die Widerstände 44.500 gelaufen und hat beim bullback höhere Hochs gebildet. Dieses pattern ist eher bullish. Auch interessant ist zu sehen, dass bei den letzte 2 mal als 42.500 erreicht wurde ein hohes Volumen aufkam. Darum denke ich, dass in den nächsten Tagen diese marke der Boden sein könnte und die 44.500 überwunden werden können.
Short im VXX mit attraktivem Chance-Risiko-VerhältnisNachdem wir den stärksten Anstieg im VXX seit über 10 Jahren gesehen haben und die größte Panik und Angst vorüber sein sollte bietet sich nun allmählich die Gelegenheit den VXX zu shorten. Hierfür gibt es mehrere Möglichkeiten:
Short im VXX selbst
Short im VXX mittels CFD
Kauf von Puts
Verkauf von Calls
4 Dinge, die man über den Handelstag am 13. März wissen sollte1. Gestern waren wir Zeugen der zweiten Kernschmelze der Märkte innert einer Woche. Gestern war sogar noch brutaler als der Montag. Der Eurostoxx fiel um ganze 10.5%!
2. Nachdem man die Pandemie ausgerufen hat, werden jetzt europäische Regierungen endlich aktiver im Versuch, den Ausbruch zu verlangsamen.
3. In den USA versucht man noch Business as usual zu demonstrieren. Nichtsdestotrotz wurde auch in New York der Ausnahmezustand ausgerufen.
4. Es war für mich schwierig einen Chart des Tages auszusuchen, aber habe mich entschlossen, einen ersten charttechnischen Boden der Märkte zu finden.
3 Dinge, die man über den heutigen Handelstag wissen sollte 6.31. Die OPEC entschied sich gestern für eine grössere und längerfristige Kürzung der Erdölproduktion als erwartet, und das noch bevor sie die Unterstützung Russland sichergestellt hat.
2. Die Märkte fielen gestern auf breiter Front. Der Ausschlaggeber ist natürlich das Coronavirus. Weltweit nähern wir uns der Marke von 100'000 Infizierten, in England stirbt die erste Person am Virus und neu steigen auch die Fälle in den USA drastisch an.
3. Heute um 14:30 wird der US-Arbeitsmarktreport veröffentlicht. Ich gehe davon aus, dass dies eher ein Non Event wird, der ebenfalls wie alles Andere, im Schatten des Coronavirus stehen wird.
5 Dinge, die man für den heutigen Handelstag wissen s3. März
1. In Italien und Deutschland werden viele neue Infizierte des Coronavirus vermeldet.
2. Die OECD rechnet neu mit der Halbierung der Wachstumsrate der Weltwirtschaft, wobei in Deutschland nun nur von einem Wachstum von 0.3% ausgegangen wird.
3. Die australische Notenbank senkte den Leitzins auf heute um 0.25%. Der FX:AUDUSD agiert relativ stark.
4. Die US Aktienmärkte ( AMEX:SPY ) stiegen gestern stark an, aber die asiatischen Aktienmärkte in der Nacht auf heute notierten gemischt. TVC:USOIL stieg ebenfalls stark an. Ich gehe jedoch bei den Märkten davon aus, dass wir das absolute Tief noch nicht gesehen haben.
5. Jack Welch, der legendäre Geschäftsführer von NYSE:GE stirbt im Alter von 84 Jahren.
BB Biotech könnte 100% Gewinn einfahrenSeit 2015 konnte das HOCH nicht überwunden werden.
Es scheint nun tatsächlich ein gutes CRV von 1 zu 10 zu geben.
Die inverse Schulter-Kopf im MSCI World ist weiter in Takt!Eine inverse Schulter-Kopf-Schulter (SKS) Formation bildet sich am Ende einen Abwärtstrends. Die Formation besteht aus 3 Tiefs. Dabei ist das mittlere (Kopf) tiefer als die beiden anderen (Schulter). Eine Trendlinie über den beiden Zwischenhochs bildet die sogenannte Nackenlinie. Wie also der Name schon sagt, besteht diese Formation aus einer linken Schulter, dem Kopf und der rechten Schulter.
Der übergeordnete Trend ist abwärts (short) und macht bis zur rechten Schulter einen intakten Eindruck.
Linke Schulter: Beim entstehen der Linken Schulter ist dieser zuerst einmal das neue Tiefs des Trends. Von diesem Punkt korrigiert der Kurs und bildet mit dem Kopf ein neues Tief. Der Trend wirkt vollkommen intakt. Das Hoch, welches zwischen linker Schulter und Kopf gebildet wird, ist der erste Ansatzpunkt für die spätere Nackenlinie.
Der Kopf: Der Kopf ist, folgend auf die linke Schulter, das neue Tief des Abwärtstrend. Auf dieses Tief folgt eine Korrektur. Das Hoch dieser Korrektur wird der 2. Punkt der Nackenlinie. Von hier fällt der Kurs wieder. Nach wie vor ergibt das Chartbild einen intakten Abwärtsstrend.
Rechte Schulter: Der Kurs erreicht nicht mehr das vorherigen Tief (Kopf) sondern stoppt idealtypisch ungefähr auf Höhe der linken Schulter. Danach steigt der Kurs wieder.
Nackenlinie: Die Nackenlinie wird mit Hilfe der beiden Hochs zwischen Schultern und Kopf gezeichnet. Nur mit Ihrem Bruch ist die Formation vollendet.
Kurziel: Als Kursziel wird die Distanz von Kopf zu Nackenlinien an der Nackenlinien nach oben abgetragen und wurde im Chart entsprechend eingetragen.
UNG: Ist der Winter schon vorbei?UNG ist ein US-ETF auf Natural Gas. Vor ein paar Tagen habe ich bei Seekingalpha eine Analyse gelesen mit folgender Headline (frei übersetzt): "Wenn man sich den Chart von Natural Gas anschaut, könnte man denken, der Winter ist schon vorbei - ist er nicht!" Denn normalerweise sind im Winterhalbjahr bei Natural Gas immer schöne Aufwärtsbewegungen zu sehen. Aber wie man sehen kann - keine Regel ohne Ausnahme! UNG machte in den letzten Wochen ein Tief nach dem anderen. Trotzdem ist da diese Sache mit dem Winter...
Der Plan: Ins fallende Messer greifen und antizyklisch long gehen in UNG! Der Vorteil dabei ist, dass der STP recht eng gesetzt werden kann bei 16 USD. Ziele nach oben sind 17,60 und 18,70 sowie die 20 USD-Marke. Also ein schönes CRV.
Ich werde diesen Trade mit einem Strangle angehen. Dabei verkaufe ich zwei Optionen bei 15 USD und bei 19 USD und kassiere die Prämien. Bleibt der Kurs von UNG innerhalb dieser Spanne bis zum Verfall der Optionen, vereinnahme ich die Prämien komplett. Wer mag, kann auch direktional long gehen.
Am ScheidewegWir warten mal die Bewegung der nächsten Woche ab und gehen dem Ausbruch nach oben oder unten nach. In jedem Fall wird ein enger Stop gesetzt, um auf ein C/R von 2:1 zu kommen
S&P weiter Long nach RücksetzerIch erwarte nach einem Rücksetzer bis ca. 309 der gerade anfängt, das es daraufhin weiter Long geht bis ca. 334 zu Weihnachten.
Eine Bearishe Zählung war mir nicht möglich. Falls da jemand andere Vorschläge hat?
