Brasilianisches Unternehmen Suzano bereitet 15 Milliarden Dollar Angebot für International Paper vor, Insider

Das brasilianische Zellstoff- und Papierunternehmen Suzano SUZB3 hat sich an das US-amerikanische Unternehmen International Paper IP gewandt, um sein Interesse an einer Barübernahme im Bewertung von fast 15 Milliarden Dollar zu bekunden, wie mit der Angelegenheit vertraute Personen berichten.

(link) Die Annäherung erfolgt weniger als einen Monat, nachdem International Paper dem Kauf des britischen Verpackungsunternehmens DS Smith SMDS für 7,2 Milliarden USD zugestimmt und damit ein konkurrierendes Angebot der an der Londoner Börse notierten Mondi MNDI ausgeschlagen hat. Dieses Geschäft, das bis zum vierten Quartal 2024 abgeschlossen werden soll, könnte gestört werden, wenn Suzano sein Angebot für International Paper mit Sitz in Memphis vorantreibt.

Suzano hat dem Verwaltungsrat von International Paper sein Angebot von 42 USD pro Aktie mündlich mitgeteilt und könnte in den kommenden Tagen ein formelles Angebot vorlegen, so die Quellen, die anonym bleiben wollten. International Paper ist bereit, das Angebot von Suzano als unzureichend abzulehnen, sagte eine der Quellen.

Die Aktien von International Paper sprangen auf die Nachricht hin um bis zu 12 Prozent in die Höhe, bevor sie am Dienstag einige Gewinne wieder abgaben, was dem Unternehmen eine Marktkapitalisierung von etwa 13,5 Milliarden Dollar bescherte. Die Aktien des Unternehmens schlossen mit einem Plus von mehr als 5 Prozent.

Die Aktien von Suzano, das einen Marktwert von 77,6 Milliarden Reais ($15,33 Milliarden) hat, schlossen in Brasilien mit einem Minus von mehr als 12 Prozent. Die Aktien von DS Smith fielen in London um bis zu 7,3 Prozent, bevor sie den größten Teil dieser Verluste wieder wettmachten und mit einem Minus von etwa 1 Prozent schlossen.

Suzano, der weltgrößte Zellstoffhersteller, befindet sich in Gesprächen, um eine Fremdfinanzierung zur Unterstützung seines Angebots auf die Beine zu stellen, und hat International Paper darüber informiert, dass das Angebot an die Bedingung geknüpft ist, dass das Unternehmen sein Geschäft mit DS Smith aufgibt, so die Quellen.

International Paper lehnte es ab, die Annäherung von Suzano zu kommentieren, und erklärte, das Unternehmen konzentriere sich weiterhin auf den Abschluss seines Deals mit DS Smith.

"Das IP-Team unter der Leitung des neuen CEO Andy Silvernail setzt seine Geschäftsstrategien um und verfolgt Initiativen zur Geschäfts- und Kostenverbesserung im gesamten Portfolio, um klassenbeste Gewinnmargen und ein deutliches Gewinnwachstum zu erzielen. Da sich die Bedingungen in der Branche weiter verbessern, wird IP zudem die zyklische Talsohle bei den Erträgen durchschreiten", so International Paper in einer Erklärung.

Suzano lehnte eine Stellungnahme ab.

Die Verpackungsindustrie hatte während der COVID-19-Pandemie von einem Nachfrageschub profitiert, da die Verbraucher während der weltweiten Aussperrungen mehr Bestellungen über E-Commerce-Websites aufgaben. Als sich das Wachstum des elektronischen Handels nach Aufhebung der Sperren jedoch wieder normalisierte, wandte sich der Sektor dem Abschluss von Verträgen zu, um das Wachstum aufrechtzuerhalten.

Letztes Jahr vereinbarte das irische Unternehmen Smurfit Kappa SK3I mit dem US-amerikanischen Unternehmen WestRock WRK einen Zusammenschluss im Bewertung von 20 Milliarden Dollar.

International Paper teilte letzten Monat mit, dass der Zusammenschluss mit DS Smith die Reichweite des Unternehmens in Europa vergrößern und jährliche Cash-Synergien von mindestens 514 Mio. USD vor Steuern bringen würde. Der Zusammenschluss mit International Paper würde es Suzano ermöglichen, im Verpackungsbereich zu expandieren.

Suzano befindet sich inmitten eines CEO-Wechsels. Das Unternehmen hat Joao Alberto Fernandez de Abreu, den ehemaligen Chef des Bahnbetreibers Rumo RAIL3, zum neuen CEO ernannt, um Walter Schalka zu ersetzen, der das Unternehmen 11 Jahre lang geleitet hat.

Im Februar meldete Suzano für das vierte Quartal einen Rückgang des Nettogewinns um 39 Prozent gegenüber dem Vorjahr, da die niedrigeren Zellstoffpreise die Einnahmen beeinträchtigten.

(1 Dollar = 5,0758 Reais)