台湾货币市场：短率稳在既有区间，股市不佳资金转货市停泊令月底不紧

台湾银行间短率周四稳在既有区间。资调人员表示，今日存单到期仅365亿台币，不过公股与外商银行仍有余裕供应资金，且拆款需求并不热络，成交利率未因紧临月底上扬。

他们指出，或许是因为近期股市表现不佳，资金转向货币市场暂时停泊，使得月底资金情势不若预期般偏紧。今日只有小型银行与票券商有找钱需求，有大型票券商因卖票顺畅没有续做拆款。

“只有到期续，月底不如想像紧，...大家都在问需求为什么这么少。”一大型银行资调人员说。

另一大型银行资调人士则称，今早一开始是偏紧的，但后来就有两、三间外商银行丢钱。至于拆出方面，由于积数已大致补好，已能给小型银行、票券商提供跨月资金，较月内加码0.5-1个基点。

一大型票券商交易员指出，由于卖票相当顺畅，今日拆款到期就没续做了。原本也以为月底会偏紧，但一方面是行库很早就为月底预做准备，另一方面因为近期股市表现不佳，有不少资金先转进货币市场停泊，才让市况偏向宽裕。

台湾股市周四小幅收低，惊险守住22,200点颈线关卡。大盘在四个交易日跌掉逾1,000点后展开反弹。

**银行买票意愿不差**

短票方面，交易员表示，今日发票量颇大，但银行买票意愿也不差，由于公股行库恢复供应资金，因此短票去化顺畅，成交利率则略往区间高位靠。

“昨天比较不好，今天反而改善很多。”一大型票券商交易员说。

今日票券商与银行承作买卖断30天期短票利率主要成交在1.62-1.63%，同上日，跨新历年短票利率主要成交在1.65-1.66%。

集保公司资料显示，上交易日自保30天短票成交加权平均利率1.615%，交易区间1.40-1.635%，成交73.32亿台币；前日加权平均利率1.613%，交易区间1.36%-1.63%，成交52.31亿台币。

上交易日自保60天短票加权平均利率1.596%，交易区间1.32-1.65%，成交22.99亿台币；前日加权平均利率在1.614%，交易区间1.47%-1.66%，成交68.71亿台币。

台湾央行周四发行1,398亿台币定存单，较今日到期定存单金额365亿台币，发行余额增1,033亿台币。

本周央行定存单到期金额1兆2,199.75亿台币，周五5,831.75亿。

拆款中心资料 (PIBC)显示，周四银行超额准备负156亿台币，累积超额准备1兆(万亿)2,565亿台币，累计前期1%超额准备1兆(万亿)5,062亿台币。

**投信将资金移至RP**

债券附买回（RP）市场方面，交易员表示，临近月底各家机构资金多缺不一，但要找新钱不难，投信多能续做RP，由于要跨过月底，因此成交利率落在区间上缘附近。

他们认为，近期货币市场较不紧俏，除了股市表现不佳使得资金暂时停泊外，也因年底将近，投信为应付赎回，而将部分买短票的钱移至RP。

“要12月了，货币型基金为应付赎回，会将部分资金放在容易抽离的RP市场。”一证券商交易员说。

今日证券商与金融机构承作公债RP利率主要成交在1.18-1.23%，同上日；公司债利率主要在1.50-1.54%，同上日；与银行承做利率主要在1.58-1.61%，少数在1.63%。

大型票券商与金融机构承作公债RP利率主要成交在1.08-1.12%，公司债RP利率主要成交在1.38-1.52%，同于上日；不同金融机构及承做条件将使利率有所波动。（完）