BTCUSD - Short bis unter 100K Analyse des bullischen Zyklus (seit Anfang 2025)
Hier zu sehen: der bullische Zyklus, der sich seit etwa Anfang dieses Jahres (2025) entwickelt.
In dieser Zeit hat der Markt – wie deutlich zu erkennen – drei signifikante Korrekturen innerhalb der übergeordneten Aufwärtsbewegung eingeleitet.
Aktuell befinden wir uns in der dritten Korrektur, also im oberen Bereich der Bewegung.
Die Aufwärtsstruktur wird dabei durch die markante, blaue Trendlinie gestützt.
Zuletzt fiel der Markt auf die psychologisch wichtige Marke von 100.000 USD.
Die rote Linie markiert ein noch offenes Low, das vom Markt potenziell noch liquidiert werden könnte.
Um das Prinzip der Liquidität zu verstehen, muss man wissen, wer den Markt tatsächlich bewegt.
Es sind nicht die kleinen Retail-Trader – es ist das sogenannte „Smart Money“ (SM).
Daily
SM leitete den Drop vom All-Time-High (Punkt 1) bis etwa 103.500 USD (Punkt 2) ein.
Nachdem zuvor große Mengen an Liquidität abgegriffen wurden, strömen nun zunehmend Retailer in den Markt.
Was passiert nun?
Nach einem so starken Rücksetzer erscheint der ersehnte Bull-Run für viele wieder als das wahrscheinlichste Szenario.
Retailer positionieren sich Long, meist mit ihrem Stop-Loss unterhalb des Lows bei Punkt 2.
So entsteht nach und nach immer mehr akkumulierte Liquidität – genau das, was SM benötigt, um den Markt zum Punkt 3 zu führen.
Was geschieht dort?
Richtig: SM drückt den Markt erneut nach unten.
Die SLs der Long-Positionen werden liquidiert, und der Weg ist frei bis Punkt 4.
Die entscheidende Zone.
Hier wird es nun interessant:
Der Markt testet die übergeordnete, blaue Supportzone an.
Gleichzeitig wurde die psychologisch wichtige Marke von 100.000 USD erreicht.
„Was steht dem Bull-Run jetzt noch im Weg?“ – so denken viele der manipulierten Retailer.
Erneut werden massiv Positionen eröffnet, FOMO breitet sich aus, und immer mehr Käufer springen auf.
Der Markt wird nach oben gedrückt, nur um bei Punkt 5 erneut in dieselbe Falle zu laufen wie zuvor bei Punkt 3.
SM drückt den Markt abermals kräftig nach unten – die liquidierten Long-Positionen der Retailer verstärken den Abwärtsdruck zusätzlich.
Das offene Low bei Punkt 6 (rote Linie) bietet eine große Menge an Liquidität.
Hier sehe ich den wahrscheinlichen Wendepunkt, von dem aus der Markt erneut in Richtung ATH aufbrechen könnte.
Untergeordnete Struktur im H4
Der Markt befindet sich aktuell innerhalb der gelben Sequenz und bewegt sich direkt in Richtung des oben beschriebenen Punktes 5.
Dort trifft er auf das BC der bärischen Sequenz in Rot – ein Bereich, der optimale Voraussetzungen bietet, um anschließend den Punkt 6 bei etwa 92.000 USD anzulaufen.
Hinweis zur Methodik
Ich arbeite überwiegend im Forex-Bereich mit Sequenzen, wo die Verlässlichkeit erfahrungsgemäß deutlich höher ist.
Da BTC jedoch ein wertsteigernder Markt und kein FX-Paar ist, verhalten sich die Mechanismen der Marktdynamik im Hinblick auf Sequenzen etwas anders.
In diesem Beispiel nutze ich Sequenzen primär, um das untergeordnete Zusammenspiel von Price Action und Liquidität besser zu veranschaulichen. Dennoch gibt es, wie in dieser Trade-Idee, immer wieder signifikante Überschneidungsbereiche, die umso mehr im Gesamtbild die Trade-Idee untermauern. Allein das Verständnis um die Natur der Märkte zwischen FX und einem Investment-Markt ist elemantar wichtig, um eine gesunde Erwartunghaltung zu entwickeln.
Untergeordnete Ansicht im M30
Hier die erwähnten Überschneidungsbereiche. Ich sehe in der Zone (als Ellipse markiert) einen Bereich, der als Orientierung für aufkommende Short-Setups dient.
