Auf geht's

Enthält Bild

Der DAX (GER40) läuft Multi Target an. Es wird enger!Liebe Trader und Investoren, sehr geehrte Damen und Herren, herzlich Willkommen zu einem weiteren Update zum DAX (GER40 CFD) von Pepperstone. Ich analysiere den CFD auf Tagesbasis. Der Leitindex hatte Mitte November ein klassisches Doppeltop ausgebildet, das sich als Fehlsignal / Bärenfalle erwiesen hat. Seither hat sich ein solider Rallyschub entwickelt, der jüngst neue Rekordstände im DAX produzieren konnte. Zum Zeitpunkt dieser Analyse ist die Lage im deutschen Leitindex DAX aufwärts gerichtet. Jetzt darf sich der aktuelle Schub allerdings auch keine Schwäche erlauben. Charttechnische Einordnung (Chart oben) Im Chart oben habe ich eine sich verbreiternde Rechteckformation markiert, auch bekannt als Megafon. Aktuell versucht der Index, die obere Formationslinie zu überwinden. Mitte November war ein klarer Ausbruch aus dieser Range krachend gescheitert. Auch jetzt ist der Ausbruch noch nicht signifikant. Markttechnische Einordnung (Chart unten) Im Moment läuft der Dax im Tageschart (Basisindikatoren) in einem klaren Long-Setup. Seit Mitte November liegen keine negativen Divergenzen beim RSI vor. Der MACD ist steigend ausgerichtet. Ein Rückfall unter die 20-Tagelinie bei 24.323 Punkten muss kritisch geprüft werden. Hier fand der GER40 zuletzt guten Support. Volumentechnische Einordnung (Chart unten) Die Volumenzone (Value Area), die sich seit April 2025 gebildet hatte, wurde im November schon recht ordentlich an der Unterkante attackiert. Es stand Spitz auf Knopf. Mit der Rückeroberung des relevanten VWAP (2025.04) bekamen die Bullen jedoch wieder Oberwasser. Es folgte ein beherzter Sprung über die upper rejection area (24.262 - 24.467). Hier war der Dax immer wieder gescheitert. Sollte dieses Niveau im Falle von Gewinnmitnahmen halten, bleiben die höheren Anlaufziele bei 25.161 und 25.508 Zählern en vogue. Diese Ziele bilden mit den Marken aus der aktivierten Bullenflagge ein bedeutsames Overlay. Im Fazit... ...konnte der Dax bei rund 23.000 Punkten noch einmal die Kurve kriegen. Damit verlängert sich die Rally seit April 2025 noch einmal preislich und zeitlich. Strukturelle Anlaufziele (Fibonacci) decken sich mit Zielen aus der Flagge und der Volumenanalyse. Daher wird die Luft zwischen 25.200 und 25.600 Punkte sehr dünn. Achten Sie darauf, dass die Unterstützungen um 24.500 Punkte nicht signifikant unterschritten werden. Ich freue mich über Kommentare und Diskussionen zu dieser Analyse. Bitte achten Sie auf ein solides Positions- und Risikomanagement. Wenn Ihnen die Idee gefällt, geben Sie uns für diese Analyse bitte einen Boost und folgen Sie uns, um immer auf dem Laufenden zu sein... Herzliche Grüße, Thomas Jansen
PEPPERSTONE:GER40
von Pepperstone
2
Kawumm'sche MORGENANALYSE zum Donnerstag, den 08.01.2026Zum Mittwoch versorgte uns unser Dax direkt erstmal mit weiteren neuen Rekorden die es zu feiern gilt. Wie lange er seinen Partymodus wohl noch aufrecht halten kann?! Guten Morgen :) Marken mit Wichtigkeit und hoher Reaktionsfreundlichkeit für heute und die nächsten Tage sind meiner Meinung nach: 25380, 24830, 24420, 24000, 23760, 23450, 23100, 22800, 22600, 22420, 22100, 21800, 21670, 21510, 21420, 21360, 21230, 21060 Chartlage: positiv Tendenz: aufwärts oberhalb von 24900, unter 24800 abwärts Grundstimmung: positiv Zum Mittwoch sollte nun spannend werden ob er die 25000 denn auch rausnehmen und auch halten kann. Würde es ihm gelingen sich darüber zu etablieren sind die nächsten Anlaufstellen dann bei 25090 / 25120 und 25200 auszumachen gewesen. Schafft der das aber nicht und duckt sich nochmal weg, hätte er bei 24930 / 24920 nochmal Support um es mit etwas mehr Schwung zu probieren. Drunter wären dann nochmal 24880 / 24860 zu erwarten gewesen. So die Zusammenfassung von gestern. Doch ganz souverän drückte sich unser Dax von Start weg direkt oben durch die 25000 durch und erreichte 25090 / 24120. Für 25200 fehle es dann noch etwas an Ausdauer, aber so hat er eben auch noch was übrig gelassen, was wir für den Donnerstag mit auf die Agenda ziehen dürfen. Somit darf oberhalb von 25120 dann weiterhin auch eine 25200 / 25240 mit angepeilt werden. Kommt er durch, wären sogar 25330 / 25350 dann auch ganz interessant für einen deutlicheren Abstoßer nach unten. Solange er aber am Donnerstag auf grünen Stundenkerzen nach oben schiebt, würde ich ihn dann auch erstmal ziehen lassen. Unterhalb bekommt er nun einen schönen Gegenlauf-Punkt an der 25000 / 24970 der von überall auch erreichbar bleibt. Fängt der also dann an schöne rote Stundenkerzen nach unten zu ziehen, könnte er bis da runter und sich dort dann wieder stabilisieren. Aber auch dafür würde ich dann erstmal eine grüne Stundenkerze abwarten, für den Fall der Fälle er will noch tiefer zurück treten. Aber ich denke wir haben da zum Donnerstag eine schöne Spanne vor der Tür die bestimmt für beide Lager interessant werden dürfte. Die Scheine bleiben gleich. Für Aufwärtsstrecken der JT7U4K KO 18780 sowie GV4K8Y KO 20535 und für Abwärtsstrecken der GQ9SSF KO 25350 sowie MG5189 KO 26500. Fazit: Am Mittwoch konnte unser Dax weitere Punkte oberhalb der 25000 gut machen, hat aber das Ziel bei 25200 noch ausgelassen. Damit darf oberhalb von 25120 auch am Donnerstag noch weiter auf 25200 / 25240 gezielt werden und kommt er durch wären sogar 25330 / 25350 noch denkbar. Der Bereich dürfte dann durchaus spannend werden, da der ordentlich zurück zwirbeln kann. Allerdings würde ich dafür dann erst eine rote Stundenkerze abwarten und ihn solange klettern lassen wie er will, solange er auf grünen H1-Kerzen stehen bleibt. Von oben bleibt auch ganztägig 25000 / 24970 eine interessante Gegenlauf-Zone die auch von überall erreichbar bleibt. Alles was es dafür bräuchte wären dann eben nur rote Stundenkerzen. Und solange die dann laufen darf man dann auch mit dem Bereich noch rechnen.
3
von DrMartin_Kawumm
1
XAU/USD – Kauftendenz konsolidiertGold befindet sich innerhalb seines Hauptaufwärtstrends in einer technischen Korrektur und hält sich stabil an der EMA34/89 und der höheren Tiefstruktur im H2-Zeitrahmen. Die aktuelle Nachfragezone fungiert als dynamische Unterstützung und eignet sich, um Verkaufsdruck aufzufangen, bevor der Trend sich fortsetzt. Makroökonomische Konsolidierung: – Der Markt bleibt vor den US-Konjunkturdaten vorsichtig, was einen starken Ausbruch des USD erschwert. – Die Nachfrage nach sicheren Anlagen hält aufgrund geopolitischer Risiken und der Erwartung niedriger Realzinsen an. → Mittelfristige Kapitalflüsse unterstützen weiterhin die positive Tendenz für Gold. Bevorzugtes Szenario: Der Kurs hält sich in der Unterstützungszone → erholt sich → durchbricht den nächsten Höchststand und steuert auf eine höhere Zielzone zu, wie im Chart dargestellt. Warten Sie auf einen starken Rücksetzer oder kaufen Sie weiter?
OANDA:XAUUSDLong
von Nutshell_Chaser
1
EUR/USD – BÄRISCHE STRUKTUR | VERKAUFEN SIE DIE ROLLEDer EUR/USD weist im H2-Chart eine klare bärische Struktur auf, da der Kurs wiederholt unterhalb der EMA34–EMA89 abgewiesen wird und dabei niedrigere Hochs und niedrigere Tiefs bildet. Die aktuelle Erholung ist lediglich eine technische Korrektur innerhalb des Hauptabwärtstrends. Makroökonomische Faktoren, die den Trend stützen: – Der USD bleibt aufgrund hoher US-Anleiherenditen und der Erwartung einer vorsichtigen Haltung der Fed stark. – Die sich weiter abschwächenden Wirtschaftsdaten aus der Eurozone setzen den EUR unter Druck. – Die Differenz zwischen der Geldpolitik der Fed und der EZB bleibt ein fundamentaler Faktor, der den Abwärtstrend des EUR/USD stützt. Bevorzugtes Szenario: Der Kurs bewegt sich seitwärts – prallt in die aktuelle Angebotszone ab → wird abgewiesen → setzt den Abwärtstrend fort und bewegt sich in Richtung einer tieferen Zielzone, wie im Chart dargestellt.
Short
von Nutshell_Chaser
1
Wie funktioniert Fair Value Gap (FVG) beim Gold?Hallo zusammen, Wenn ich einen Markt wählen müsste, in dem Fair Value Gaps am klarsten und zuverlässigsten auftreten, wäre es für mich Gold (XAU/USD). Nicht, weil Gold einfacher zu traden ist, sondern weil die Struktur der Kapitalflüsse im Goldmarkt dafür sorgt, dass FVGs häufig entstehen und sauber respektiert werden. Grundsätzlich entsteht ein Fair Value Gap, wenn sich der Preis in kurzer Zeit zu schnell bewegt und dadurch ein Ungleichgewicht zwischen Käufern und Verkäufern entsteht. Im Chart zeigt sich dies als eine Preislücke zwischen drei aufeinanderfolgenden Kerzen – eine Zone, in der kaum zweiseitiger Handel stattgefunden hat. Ein FVG ist kein Einstiegssignal, sondern ein Abdruck der Eile großer Marktteilnehmer. Beim Gold tritt dieses Phänomen häufiger und deutlicher auf als bei vielen Forex-Paaren. Der erste Grund dafür ist die starke Reaktion des Goldpreises auf wirtschaftliche Nachrichten und das globale Risikosentiment. Informationen zu Zinsen, Geopolitik oder Inflation können den Preis innerhalb kürzester Zeit um viele Punkte bewegen. Solche impulsiven Bewegungen hinterlassen oft klare FVGs, zu denen der Markt später zurückkehrt, bevor sich der Haupttrend fortsetzt. Der zweite Grund liegt in der konzentrierten und gut organisierten Kapitalflussstruktur des Goldmarktes. Gold ist ein defensiver Vermögenswert, der stark von Zentralbanken, großen Fonds und institutionellen Investoren gehandelt wird. Wenn diese Akteure in den Markt eintreten, ist ihr Volumen groß genug, um den Preis schnell zu bewegen und deutliche FVGs zu erzeugen. Gleichzeitig kehren sie häufig zu fairen Preiszonen zurück, um Positionen neu aufzubauen, was dazu führt, dass FVGs im Goldmarkt oft respektiert werden. Im Vergleich dazu sind viele Forex-Paare – insbesondere Cross-Paare – deutlich „rauschhafter“. FVGs können sehr schnell gefüllt oder ohne klare Reaktion durchlaufen werden, da die Kapitalflüsse stärker verteilt sind und mehrere makroökonomische Faktoren gleichzeitig wirken. FVGs sind auch im Forex nutzbar, aber ihre Stabilität ist in der Regel geringer als beim Gold. In der Praxis nutze ich FVGs niemals isoliert. Beim Gold entfalten sie ihre größte Wirkung, wenn sie mit der Trendstruktur, wichtigen Support- und Resistance-Zonen oder entscheidenden Fibonacci-Niveaus (50 % – 61,8 %) zusammenfallen. In einem Aufwärtstrend warte ich bei einem bullischen FVG lieber geduldig auf einen Rücklauf in diese Zone, um die Marktreaktion zu beobachten, anstatt dem Preis an der Spitze hinterherzulaufen. In einem Abwärtstrend kann ein FVG eine sehr gute Verkaufszone darstellen, sofern das Preisverhalten dies bestätigt. Zusammenfassend lässt sich sagen, dass FVGs beim Gold nicht deshalb gut funktionieren, weil das Werkzeug an sich stärker ist, sondern weil die Volatilität, die Nachrichtenreaktionen und die Kapitalflussstruktur des Goldmarktes diese Ungleichgewichte klar entstehen und erneut testen lassen. Richtig eingeordnet – als Beobachtungs- und Bestätigungszone und nicht als automatischer Einstieg – wird das FVG zu einem äußerst wertvollen Bestandteil eines Trading-Systems. Wie nutzt du FVGs beim Gold? Als „magischen Einstiegspunkt“ oder lediglich als Hinweis, um das Verhalten der Kapitalflüsse zu verstehen?
OANDA:XAUUSDAusbildung
von Olivia_Dawson
2
Sektoren & Grönland: Zu beobachtende S&P-500-SektorenDiese Analyse verfolgt nicht das Ziel, eine prospektive Einschätzung der Beziehungen zwischen den Vereinigten Staaten und Grönland vorzunehmen, geschweige denn geopolitische, institutionelle oder diplomatische Fragen zu behandeln. Hypothesen zu einer möglichen Angliederung, Souveränität oder einer Änderung des territorialen Status liegen außerhalb des Analyseumfangs. Ziel ist vielmehr ein bewusst begrenzter und pragmatischer Ansatz: die potenziellen wirtschaftlichen Auswirkungen einer verstärkten US-Präsenz in Grönland – unabhängig von deren konkreter Ausgestaltung – zu untersuchen und jene S&P-500-Sektoren zu identifizieren, die davon indirekt betroffen sein könnten. Diese Überlegungen basieren somit auf einem wirtschaftlichen und sektoralen Ansatz, ohne Annahmen über Zeitrahmen, politische Umsetzbarkeit oder Eintrittswahrscheinlichkeit eines solchen Szenarios zu treffen. Ziel ist es lediglich, Sensitivitätsbereiche innerhalb des US-Aktienmarktes zu identifizieren, falls die Vereinigten Staaten ihre wirtschaftliche, industrielle oder strategische Präsenz in dieser Weltregion ausbauen sollten. Nachfolgend zeigt die Grafik die wöchentlichen japanischen Kerzen des S&P-500-Materialien-Sektors. Zur Erinnerung: Die im S&P 500 enthaltenen Aktien sind in 11 große GICS-Supersektoren unterteilt, die jeweils Unternehmen mit unterschiedlichen wirtschaftlichen Profilen und Wachstumstreibern umfassen. In diesem Rahmen erscheinen einige Sektoren stärker als andere gegenüber Dynamiken exponiert, die mit dem Zugang zu natürlichen Ressourcen, dem Infrastrukturausbau, der Sicherung von Lieferketten sowie energie- und industriepolitischen Themen zusammenhängen. Eine selbst schrittweise und begrenzte US-Präsenz in Grönland könnte daher sektorabhängig unterschiedliche Auswirkungen haben. Grönland ist ein autonomes Territorium innerhalb des Königreichs Dänemark, gelegen zwischen dem Nordatlantik und dem Arktischen Ozean. Seine geografische Lage verleiht ihm eine besondere strategische Bedeutung, insbesondere im Kontext des Klimawandels, der schrittweisen Öffnung arktischer Schifffahrtsrouten und des wachsenden Interesses an den natürlichen Ressourcen der Region. Der grönländische Untergrund gilt als reich an bedeutenden mineralischen Ressourcen, darunter Seltene Erden, Graphit, Kupfer, Nickel sowie weitgehend unerschlossene Offshore-Kohlenwasserstoffe. Diese Ressourcen sind wirtschaftlich weniger aufgrund ihrer kurzfristig verfügbaren Mengen relevant, sondern vielmehr aufgrund ihres strategischen Charakters. Einige gelten als kritisch für moderne Technologien, die Energiewende, die Elektrifizierung des Verkehrs, den Verteidigungssektor oder die Halbleiterindustrie. In diesem Zusammenhang könnte ein direkterer oder sicherer Zugang zu diesen Rohstoffen langfristig bestimmte Wertschöpfungsketten beeinflussen, die von börsennotierten US-Unternehmen dominiert werden. Gleichzeitig ist zu betonen, dass die Erschließung dieser Ressourcen erheblichen Einschränkungen unterliegt: extreme klimatische Bedingungen, hohe Investitionskosten, Umweltauflagen, lokale gesellschaftliche Akzeptanz sowie strenge regulatorische Rahmenbedingungen. Potenzielle wirtschaftliche Effekte wären daher zwangsläufig graduell, indirekt und langfristig. Ziel dieser Analyse ist es nicht, kurzfristige Marktkatalysatoren zu identifizieren, sondern vielmehr Sektoren des S&P 500 hervorzuheben, die langfristig von einer solchen strukturellen Entwicklung beeinflusst werden könnten. In diesem Sinne verfolgt die nachfolgende Analyse das Ziel, einen Überblick über potenziell betroffene Sektoren zu geben – ohne Richtungsbias und im Rahmen einer makro-sektoralen Beobachtungslogik, nicht als unmittelbare Investmentüberzeugung. ALLGEMEINER HAFTUNGSAUSSCHLUSS: Dieser Inhalt richtet sich an Personen, die mit Finanzmärkten und Finanzinstrumenten vertraut sind, und dient ausschließlich Informationszwecken. Die präsentierte Idee (einschließlich Marktkommentare, Marktdaten und Beobachtungen) ist kein Produkt einer Research-Abteilung von Swissquote oder einer ihrer Tochtergesellschaften. Dieses Material soll Marktbewegungen veranschaulichen und stellt keine Anlage-, Rechts- oder Steuerberatung dar. Wenn Sie ein Privatanleger sind oder keine Erfahrung mit dem Handel komplexer Finanzprodukte haben, sollten Sie vor finanziellen Entscheidungen einen lizenzierten Berater konsultieren. Dieser Inhalt zielt nicht darauf ab, den Markt zu manipulees oder ein bestimmtes finanzielles Verhalten zu fördern. Swissquote übernimmt keine Gewähr für die Qualität, Vollständigkeit, Richtigkeit, Genauigkeit oder Rechtmäßigkeit dieses Inhalts. Die geäußerten Meinungen stammen vom Berater und dienen ausschließlich zu Bildungszwecken. Alle Informationen zu einem Produkt oder Markt stellen keine Empfehlung einer Anlagestrategie oder Transaktion dar. Frühere Wertentwicklungen sind keine Garantie für zukünftige Ergebnisse. Swissquote sowie deren Mitarbeiter und Vertreter haften in keinem Fall für Schäden oder Verluste, die direkt oder indirekt auf Entscheidungen basieren, die aufgrund dieses Inhalts getroffen wurden. Die Verwendung von Marken oder Logos Dritter dient nur zu Informationszwecken und impliziert keine Billigung durch Swissquote oder eine Genehmigung durch den Markeninhaber zur Förderung seiner Produkte oder Dienstleistungen. Swissquote ist die Marketingmarke der folgenden Unternehmen: Swissquote Bank Ltd (Schweiz) reguliert durch FINMA, Swissquote Capital Markets Limited reguliert durch CySEC (Zypern), Swissquote Bank Europe SA (Luxemburg) reguliert durch die CSSF, Swissquote Ltd (UK) reguliert durch die FCA, Swissquote Financial Services (Malta) Ltd reguliert durch die MFSA, Swissquote MEA Ltd. (VAE) reguliert durch die DFSA, Swissquote Pte Ltd (Singapur) reguliert durch die MAS, Swissquote Asia Limited (Hongkong) lizenziert durch die SFC und Swissquote South Africa (Pty) Ltd überwacht durch die FSCA. Produkte und Dienstleistungen von Swissquote sind nur für Personen bestimmt, die diese gemäß den lokalen Gesetzen erhalten dürfen. Alle Investitionen sind mit Risiken verbunden. Der Handel oder Besitz von Finanzinstrumenten kann mit erheblichen Verlusten einhergehen. Der Wert von Finanzinstrumenten wie Aktien, Anleihen, Kryptowährungen und anderen Vermögenswerten kann steigen oder fallen. Es besteht ein erhebliches Risiko finanzieller Verluste beim Kauf, Verkauf, Halten, Staken oder Investieren in diese Instrumente. SQBE spricht keine Empfehlungen zu bestimmten Investitionen, Transaktionen oder Anlagestrategien aus. CFDs sind komplexe Instrumente mit hohem Verlustrisiko aufgrund von Hebeleffekten. Die Mehrheit der Privatanlegerkonten erleidet Verluste beim Handel mit CFDs. Sie sollten prüfen, ob Sie die Funktionsweise von CFDs verstehen und ob Sie es sich leisten können, das hohe Risiko einzugehen. Digitale Vermögenswerte sind in den meisten Ländern nicht reguliert und es gelten möglicherweise keine Verbraucherschutzvorschriften. Aufgrund ihrer hohen Volatilität und spekulativen Natur sind sie für risikoscheue Anleger ungeeignet. Vergewissern Sie sich, dass Sie jeden digitalen Vermögenswert verstehen, bevor Sie handeln. Kryptowährungen gelten in einigen Ländern nicht als gesetzliches Zahlungsmittel und unterliegen regulatorischen Unsicherheiten. Die Nutzung internetbasierter Systeme kann erhebliche Risiken bergen, darunter Betrug, Cyberangriffe, Netzwerkausfälle, Kommunikationsprobleme sowie Identitätsdiebstahl und Phishing-Angriffe im Zusammenhang mit Krypto-Vermögenswerten.
SP:S5MATRAusbildung
von Swissquote
Welcher Timeframe reicht für den Goldhandel aus?Eine der häufigsten Fragen beim Handel mit XAU/USD lautet: H1, H4 oder M15? Meine kurze Antwort: Es gibt keinen besten Timeframe, sondern nur den, der zu deiner Persönlichkeit und Erfahrung passt. Nach über sieben Jahren im Goldhandel habe ich erkannt, dass die meisten Verluste nicht aus falscher Analyse entstehen, sondern aus der Wahl eines ungeeigneten Timeframes. Der Timeframe entscheidet nicht über richtig oder falsch, sondern darüber, wie viel Marktrauschen du siehst, wie schnell du reagierst und ob du diszipliniert bleibst. Bei der hohen Volatilität von Gold führt ein falscher Timeframe schnell zu frühen Einstiegen, ausgestoppten Trades oder Overtrading. Wenn ich nur einen Timeframe wählen dürfte, wäre es H4. Er filtert Rauschen gut, zeigt den echten Trend klar und ist weniger anfällig für Zufallsbewegungen. Ich nutze H4 zur Trendbestimmung, Marktstruktur und wichtigen Zonen. Für Anfänger ist H4 ideal, um den Markt zu lesen. H1 ist mein Entscheidungs-Timeframe. Hier beobachte ich Korrekturen, Preisreaktionen und baue Handelspläne. Er ist schneller als H4, aber psychologisch stabil. Wenn du tagsüber Zeit hast, ist H1 sehr ausgewogen. M15 ist anders. Nicht schlecht, aber gefährlich für die Psyche. Viel Rauschen, viele Fake Moves. Ich nutze M15 nur zur Feinabstimmung des Einstiegs, wenn der Trend bereits klar ist. Meine Kombination: H4 für Richtung, H1 für Struktur, M15 nur für Timing. Kein ständiges Wechseln der Timeframes. Am Ende gilt: Wähle den Timeframe, der zu dir passt. Anfänger: H4 & H1. Fortgeschrittene: M15 selektiv. Wer zu FOMO neigt, sollte M15 meiden.
OANDA:XAUUSDAusbildung
von Nina_ninaa
BTCUSD – Mögliche Wyckoff-Akkumulation im späten StadiumBTCUSD – Mögliche Wyckoff-Akkumulation im späten Stadium Im 1-Stunden-Chart zeigt sich aktuell eine saubere Wyckoff-Struktur, die sich gut in die Phasen A–D einordnen lässt. Nach einem klaren Abverkauf kam es zunächst zur Preliminary Support (PS)-Zone, gefolgt vom Selling Climax (SC) und einem darauffolgenden Automatic Rally (AR). Diese definieren die obere und untere Grenze der aktuellen Trading-Range. Der nachfolgende Secondary Test (ST) bestätigt die Nachfrage im Bereich des SC. Seitdem bewegt sich der Markt seitwärts innerhalb der Range – typisch für Phase B, in der Smart Money weiter akkumuliert. Aktuell lassen sich zwei Szenarien ableiten: 🟢 Bullisches Alternativszenario Sollte der Markt den oberen Bereich erneut anlaufen und ein Sign of Strength (SOS) zeigen, wäre eine Bewegung über die AR-Zone hinweg ein erster Trigger, dass wir uns in Phase D befinden. Ein darauffolgendes Back-Up (BU/LPS) oberhalb der Range wäre eine Bestätigung steigender Nachfrage – mit Potenzial für Anschlussbewegungen. 🔴 Bärisches Hauptszenario Scheitert der Kurs am Widerstand und fällt erneut Richtung Range-Unterkante, wäre ein tieferer ST-B möglich. Solange jedoch der SC-Bereich hält, bleibt das Setup akkumulativ. Strukturvergleich Ein ähnliches Setup war zuletzt im EURUSD sichtbar – inklusive Spring + Test – woraufhin ein sauberer SOS-Impuls folgte. Dieses Marktverhalten unterstützt die bullische Grundannahme auch für BTC. Zusammenfassung ✔ Wyckoff-Struktur intakt ✔ Nachfrage nimmt sukzessive zu ✔ Break & Hold über AR → bullische Bestätigung ✔ Bruch unter SC → Setup negiert Solange die Range hält, bleibt BTC taktisch bullisch – mit Fokus auf Reaktion am oberen Band.
CRYPTO:BTCUSD
von SwingMann
2
Block Block (XYZ) – Bodenbildung statt Trend: Geduld vor dem Tur**Block Inc. (XYZ) – Analyse** 📇 **Symbol Info** Name: Block Inc. Ticker: XYZ (ehem. SQ) Sektor: FinTech / Payments / Financial Services Markt: NYSE Marktkapitalisierung: Large Cap Währung: USD Website: (block.xyz) 🏢 **Kurzüberblick Unternehmen** Block Inc. ist ein integriertes FinTech-Ökosystem mit den Kernplattformen **Square**, **Cash App**, **Afterpay** und einem starken Fokus auf **digitale Payments, KMU-Lösungen und Krypto-Infrastruktur**. Das Geschäftsmodell verbindet Händlerlösungen mit einem Endkunden-Netzwerk und profitiert langfristig von der fortschreitenden Digitalisierung des Zahlungsverkehrs. --- 🏦 **Fundamentaldaten – Überblick** Umsatzwachstum: moderat wachsend 🟡 ➡️ Cash App & Square stabil, Wachstum weniger dynamisch als 2020–2021 Profitabilität: volatil 🟡 ➡️ operative Verbesserungen, aber Margen schwankend Cashflow: positiv, aber zyklisch 🟡 ➡️ stark abhängig von Konsum & Transaktionsvolumen Verschuldung: moderat 🟢 ➡️ Bilanz solide, keine akute Stresslage Bewertung: ambitioniert 🟡 ➡️ Turnaround- & Wachstumsstory eingepreist Fundamentales Fazit: Block bleibt **strategisch gut positioniert**, ist aber aktuell kein klassischer Qualitäts-Compounder. Der Markt wartet auf **nachhaltige Profitabilität und neues Wachstumsmomentum**. --- 📉 **Technische Analyse (Daily / Weekly)** **Trend (Daily)** Langfristiger Abwärtstrend seit dem 2021-Top. Aktuell Bodenbildungsphase oberhalb der Tiefzone 60–65 USD. 🟡 **EMA-Lagen (Daily)** Kurs unter EMA 50 & EMA 200 → Trend technisch noch schwach. 🔴 **Unterstützungen (Key-Levels)** Haupt-POC & Strukturlevel 62–65 USD 88,6 % Fibo + Bodenbildungszone 60–62 USD Langfristige Sicherheitszone 40–45 USD Diese Bereiche definieren die **entscheidenden Step-IN-Zonen**, solange kein Trendimpuls entsteht. 🟢 **Widerstände (Daily)** 61,8 % Fibo + EMA-Cluster 78–80 USD 100 % Fibo / Strukturwiderstand 102–105 USD 261,8 % Extension (Zielzone bei Trendwechsel) 195–205 USD Ein nachhaltiger Trendwechsel erfordert **erst den Bruch über 102 USD**. 🟡 **POC-Zonen (Volumen-Cluster)** Stärkste Volumenakzeptanz zwischen 65–75 USD. Darüber entsteht ein **Low-Volume-Bereich bis ~100 USD**, was bei Breakout beschleunigende Moves begünstigt. 🟢 **Fibonacci-Cluster (1D)** Cluster im Bereich 60–65 USD bildet die entscheidende Bodenbildungszone. 🟢 **Momentum (WT / RSI)** WT & RSI zeigen überverkaufte Phasen mit beginnender Stabilisierung. Noch keine saubere bullische Divergenz, aber Verkaufsdruck lässt nach. 🟡 **Gesamtbewertung (Technik)** Strukturell korrektiv – **kein bestätigter Trendwechsel**, aber fortgeschrittene Bodenbildung. --- 📍 **Marktszenarien** 📍 **Step IN Zone** 60–65 USD – langfristige Re-Akkumulationszone 🔁 **Take More Zone** 70–75 USD – nur bei bestätigter Stabilisierung ⚠️ **Step OUT Zone** < 58 USD – Bruch der Bodenstruktur 🎯 **Money Point** 102–105 USD – Trendfreigabe-Zone 📈 **Potential Area** 195–205 USD – Zielbereich einer neuen Welle 3 / 5 bei erfolgreichem Turnaround --- 🧠 **Fazit** Block Inc. befindet sich **nicht in einem Trendbruch**, sondern in einer **langwierigen Bodenbildungsphase** nach der massiven Überbewertung 2021. Fundamental solide, technisch aber erst interessant **nach klarer Trendbestätigung**. Geduld bleibt der entscheidende Faktor. --- 🛡 **Disclaimer** Diese Analyse stellt keine Anlageberatung, keine Kauf- oder Verkaufsempfehlung und keine Finanzanalyse im rechtlichen Sinne dar. Sie dient ausschließlich der allgemeinen Marktbeobachtung und ersetzt keine individuelle Beratung. Alle Angaben können unvollständig oder fehlerhaft sein. Der Handel mit Wertpapieren ist mit erheblichen Risiken bis hin zum Totalverlust verbunden. ──────────── 🏷️ **Tags:** #XYZ #FINTECH #NYSE #LARGECAP #Turnaround #Bodenbildung
NYSE:XYZ
von FirstStepBuyStep
S&P 500 Energie & Geopolitik: Wachsam bleibenDie jüngsten geopolitischen Ereignisse rund um Venezuela haben die Spannungen auf dem globalen Energiemarkt neu entfacht und den Fokus erneut auf den US-Energiesektor gelenkt, der davon (unter Vorbehalt) in naher oder mittlerer Zukunft profitieren könnte. In diesem Umfeld antizipieren die Märkte mögliche Angebotsstörungen, vor allem aber eine Neuverteilung der Kräfte zwischen den historischen Produzenten Venezuelas und den großen US-Ölkonzernen. Zu Wochenbeginn flossen sektorale Kapitalströme teilweise in den Energiesektor, mit ausgeprägtem Interesse an US-Großkonzernen, die als die widerstandsfähigsten und am besten positionierten potenziellen Profiteure einer möglichen Wiederaufnahme der wirtschaftlichen Zusammenarbeit zwischen den USA und Venezuela gelten. Diese Dynamik spiegelte sich in einer Outperformance des S&P 500 Energy Index seit Wochenbeginn wider, gestützt durch steigende Ölpreise und eine strategische Neubewertung der Aktivitäten US-amerikanischer Ölunternehmen in Venezuela – auch wenn derzeit alles noch spekulativ ist. Diese Entwicklungen kommen direkt den zehn größten Marktkapitalisierungen des S&P 500 Energy Index zugute (einem der elf Sektorindizes des S&P 500), der sowohl integrierte Ölmajors als auch Ölfelddienstleister umfasst. Unternehmen wie Exxon Mobil, Chevron oder ConocoPhillips profitieren von ihrer Fähigkeit, in einem stabilen regulatorischen Umfeld zu fördern, zu raffinieren und zu vertreiben und gleichzeitig von höheren Energiepreisen zu profitieren. Chevron wird insbesondere als potenzieller Hauptprofiteur wahrgenommen, da das Unternehmen historisch in Venezuela präsent ist und sich rasch an politische Veränderungen anpassen kann. Ölfelddienstleister wie SLB (Schlumberger) oder Halliburton könnten von Erwartungen einer Wiederaufnahme oder Beschleunigung von Investitionen in Energieinfrastruktur profitieren, die zur Sicherung der globalen Versorgung erforderlich sind. Hinzu kommen Raffinerien und Midstream-Betreiber wie Phillips 66, Valero oder Kinder Morgan, die von hohen Volumina, robusten Margen und einer strukturell starken Nachfrage profitieren. Schließlich begleitet auch der US-Finanzsektor diese Bewegung durch die Finanzierung von Energieprojekten und stärkt damit das gesamte Ökosystem des Sektors. Dennoch bleibt alles vorerst spekulativ, aber dies ist eine Liste von US-Werten, die sehr genau beobachtet werden sollten. Technisch betrachtet befindet sich der S&P 500 Energy Index derzeit auf einem historischen Schlüsselniveau. Die Kurse bewegen sich in unmittelbarer Nähe ihres Allzeithochs, einer bedeutenden langfristigen Widerstandszone. Ein klarer und bestätigter Ausbruch darüber wäre ein erstklassiges bullishes Signal und würde die Wiederaufnahme eines primären Aufwärtstrends nach mehreren Jahren der Konsolidierung bestätigen. Eine solche Konstellation wird häufig als Einstiegssignal für institutionelle Investoren interpretiert, die von der Kombination aus positivem Momentum und einem günstigen makroökonomischen Umfeld angezogen werden. Im Falle eines bestätigten Ausbruchs könnte der S&P 500 Energy in eine neue Neubewertungsphase eintreten, getragen von geopolitischen Fundamentalfaktoren, sektoralen Kapitalflüssen und einer entscheidenden technischen Bestätigung. ALLGEMEINER HAFTUNGSAUSSCHLUSS: Dieser Inhalt richtet sich an Personen, die mit Finanzmärkten und Finanzinstrumenten vertraut sind, und dient ausschließlich Informationszwecken. Die präsentierte Idee (einschließlich Marktkommentare, Marktdaten und Beobachtungen) ist kein Produkt einer Research-Abteilung von Swissquote oder einer ihrer Tochtergesellschaften. Dieses Material soll Marktbewegungen veranschaulichen und stellt keine Anlage-, Rechts- oder Steuerberatung dar. Wenn Sie ein Privatanleger sind oder keine Erfahrung mit dem Handel komplexer Finanzprodukte haben, sollten Sie vor finanziellen Entscheidungen einen lizenzierten Berater konsultieren. Dieser Inhalt zielt nicht darauf ab, den Markt zu manipulees oder ein bestimmtes finanzielles Verhalten zu fördern. Swissquote übernimmt keine Gewähr für die Qualität, Vollständigkeit, Richtigkeit, Genauigkeit oder Rechtmäßigkeit dieses Inhalts. Die geäußerten Meinungen stammen vom Berater und dienen ausschließlich zu Bildungszwecken. Alle Informationen zu einem Produkt oder Markt stellen keine Empfehlung einer Anlagestrategie oder Transaktion dar. Frühere Wertentwicklungen sind keine Garantie für zukünftige Ergebnisse. Swissquote sowie deren Mitarbeiter und Vertreter haften in keinem Fall für Schäden oder Verluste, die direkt oder indirekt auf Entscheidungen basieren, die aufgrund dieses Inhalts getroffen wurden. Die Verwendung von Marken oder Logos Dritter dient nur zu Informationszwecken und impliziert keine Billigung durch Swissquote oder eine Genehmigung durch den Markeninhaber zur Förderung seiner Produkte oder Dienstleistungen. Swissquote ist die Marketingmarke der folgenden Unternehmen: Swissquote Bank Ltd (Schweiz) reguliert durch FINMA, Swissquote Capital Markets Limited reguliert durch CySEC (Zypern), Swissquote Bank Europe SA (Luxemburg) reguliert durch die CSSF, Swissquote Ltd (UK) reguliert durch die FCA, Swissquote Financial Services (Malta) Ltd reguliert durch die MFSA, Swissquote MEA Ltd. (VAE) reguliert durch die DFSA, Swissquote Pte Ltd (Singapur) reguliert durch die MAS, Swissquote Asia Limited (Hongkong) lizenziert durch die SFC und Swissquote South Africa (Pty) Ltd überwacht durch die FSCA. Produkte und Dienstleistungen von Swissquote sind nur für Personen bestimmt, die diese gemäß den lokalen Gesetzen erhalten dürfen. Alle Investitionen sind mit Risiken verbunden. Der Handel oder Besitz von Finanzinstrumenten kann mit erheblichen Verlusten einhergehen. Der Wert von Finanzinstrumenten wie Aktien, Anleihen, Kryptowährungen und anderen Vermögenswerten kann steigen oder fallen. Es besteht ein erhebliches Risiko finanzieller Verluste beim Kauf, Verkauf, Halten, Staken oder Investieren in diese Instrumente. SQBE spricht keine Empfehlungen zu bestimmten Investitionen, Transaktionen oder Anlagestrategien aus. CFDs sind komplexe Instrumente mit hohem Verlustrisiko aufgrund von Hebeleffekten. Die Mehrheit der Privatanlegerkonten erleidet Verluste beim Handel mit CFDs. Sie sollten prüfen, ob Sie die Funktionsweise von CFDs verstehen und ob Sie es sich leisten können, das hohe Risiko einzugehen. Digitale Vermögenswerte sind in den meisten Ländern nicht reguliert und es gelten möglicherweise keine Verbraucherschutzvorschriften. Aufgrund ihrer hohen Volatilität und spekulativen Natur sind sie für risikoscheue Anleger ungeeignet. Vergewissern Sie sich, dass Sie jeden digitalen Vermögenswert verstehen, bevor Sie handeln. Kryptowährungen gelten in einigen Ländern nicht als gesetzliches Zahlungsmittel und unterliegen regulatorischen Unsicherheiten. Die Nutzung internetbasierter Systeme kann erhebliche Risiken bergen, darunter Betrug, Cyberangriffe, Netzwerkausfälle, Kommunikationsprobleme sowie Identitätsdiebstahl und Phishing-Angriffe im Zusammenhang mit Krypto-Vermögenswerten.
SP:SPN
von Swissquote
1
Gold konsolidiert nach einem Liquiditäts-Sweep📊 Marktentwicklung Gold (XAU/USD) handelt aktuell um 4.450 USD/oz nach einem beidseitigen Liquiditäts-Sweep: Rückgang auf 4.443, starker Anstieg bis 4.459, anschließender Rücklauf in den Bereich 4.443 und erneute Erholung. Dies zeigt, dass der Markt noch keine klare Richtung gewählt hat und sich in einer Konsolidierungsphase befindet, während defensives Kaufinteresse an tieferen Unterstützungszonen bestehen bleibt. 📉 Technische Analyse • Wichtige Widerstände 4.485 – 4.500 — starker Widerstand auf H1–H4, mögliche Gewinnmitnahmezone. 4.540 – 4.560 — große Distributionszone, erreichbar nur bei klarem Ausbruch und starkem Kapitalzufluss. • Wichtige Unterstützungen 4.395 – 4.410 — strukturelle H1-Unterstützung, sichere BUY-Zone bei Rücksetzern. 4.330 – 4.350 — starke H4-Unterstützung, sehr solide BUY-Swing-Zone bei tieferer Korrektur. • EMA Der Preis liegt weiterhin über EMA 09 und EMA 20 (H1), was den übergeordneten Trend bestätigt, während die seitwärts verlaufenden EMAs auf eine vorübergehende Abschwächung des Momentums hindeuten. • Kerzen / Volumen / Momentum Häufige lange Dochte auf beiden Seiten und fehlende Volumenausweitung deuten auf eine Konsolidierungsphase hin und sind nicht ideal für das Verfolgen des Preises. 📌 Ausblick Kurzfristig dürfte sich Gold in einer breiten Seitwärtsrange bewegen, mit stärkerer Bewegung bei einem klaren Ausbruch über 4.485–4.500 oder unter 4.395–4.410. Der Aufwärtstrend schwächt sich erst bei einem H1-Schlusskurs unter 4.395 deutlich ab. 💡 Trading-Strategie 🔻 SELL XAU/USD Entry: 4.485 – 4.488 TP: 40 / 80 / 200 Pips SL: 4.592 🔺 BUY XAU/USD Entry: 4.395 – 4.397 TP: 40 / 80 / 200 Pips SL: 4.3915
OANDA:XAUUSDLong
von Mian-FXSignals
2
Die Aussichten für Gold sind nächste Woche positiv!Der Preis hält sich stabil in der Nachfragezone um 4.320 USD, wo wiederholt deutlicher Kaufdruck spürbar war. Nach der vorangegangenen starken Korrekturphase akkumuliert Gold innerhalb dieser Spanne erneut, was darauf hindeutet, dass die Käufer weiterhin die Gesamtstruktur bestimmen. Solange die Struktur höherer Tiefs erhalten bleibt, bleibt die Kaufempfehlung im Einklang mit dem Haupttrend. Wir erwarten einen Ausbruch aus der Spanne, einen erneuten Test der Marke und einen weiteren Anstieg mit einem Kursziel von 4.445 USD, sofern die Dynamik anhält.
OANDA:XAUUSDLong
von RollinStocks
6
BitcoinBitcoin erholt sich und wird voraussichtlich wieder über 100.000 US-Dollar steigen. Bitcoin hat gerade den höchsten Preis seit dem Kursrückgang erreicht. Wir sehen einen lokalen Aufwärtstrend, eine technische Bestätigung der Erholungsrallye. Zunächst haben wir die Chartsignale genutzt, um eine Trendwende und eine Erholungsrallye vorherzusagen. Dies wurde nun durch die Kursentwicklung von Bitcoin bestätigt. Seit dem 21. November verzeichnen wir höhere Hochs und höhere Tiefs. Dies deutet klar darauf hin, dass die Kurse in den kommenden Wochen weiter steigen werden. Auch alle Altcoins erholen sich und/oder legen seit einiger Zeit zu. In den letzten 24 Stunden wurden Short-Positionen im Wert von 216,2 Millionen US-Dollar liquidiert, im Vergleich zu nur 11,7 Millionen US-Dollar an Long-Positionen. Dies zeigt deutlich eine überwiegend pessimistische Stimmung am Bitcoin- und Altcoin-Markt. Was passiert, wenn sich die Stimmung von bärisch zu bullisch ändert? Was passiert, wenn der Markt erkennt, dass die Kurse steigen werden? Ich sage Ihnen: ein massiver Aufwärtstrend.
Long
von Sato100x
Kawumm'sche MORGENANALYSE zum Mittwoch, den 07.01.2026Da konnten die Gläser gleich oben bleiben zum Dienstag, denn unser Dax lieferte direkt weitere Rekordkurse nach. Guten Morgen :) Marken mit Wichtigkeit und hoher Reaktionsfreundlichkeit für heute und die nächsten Tage sind meiner Meinung nach: 25380, 24830, 24420, 24000, 23760, 23450, 23100, 22800, 22600, 22420, 22100, 21800, 21670, 21510, 21420, 21360, 21230, 21060 Chartlage: positiv Tendenz: aufwärts oberhalb von 24900, unter 24800 abwärts Grundstimmung: positiv Zum Dienstag war nun wichtig ob unser Dax an seiner nächsten Entscheidungszone bei 24880 / 24900 mit roter Stundenkerze abprallt und von dort schwach nach unten treibt. Denn dann sollte das Wehen bis 24800 und darunter auch bis 24700 und 24630 / 24600 nach sich ziehen können. Sollte er stattdessen aber einfach oben durchschieben als wäre da gar nichts gewesen, wären dann 24950 dann 25000 / 25030 und vielleicht sogar schon zur 25090 / 25120 machbar gewesen. So die Zusammenfassung von gestern. Und zunächst probierte sich unser Dax schon von 24900 / 24880 abzustoßen und legte sogar zwei Stundenkerzen vor und auch so einige längere rote Kerzen in kleineren Timeframes um da etwas Aggressivität reinzubringen. Weiter als bis zum Schluss vom Vortag für den Gapclose kam er dann aber nicht und schaffte auch keine 24800. Nachdem er sich dann zeitlich komplett verlor und unten den Druck nicht aufrecht erhalten konnte brachen wir dann oben durch und gingen die nächsten Stationen an, was uns zum Mittwoch nun über 25000 definitiv dann schon eine 25090 / 25120 oder auch 25200 dann schon ansteuern lassen könnte. Sollte er aber scheuen und unter 25000 nochmal abtauchen, wäre 24930 / 24920 wohl ganz brauchbar um sich nochmal aufzurichten. Geht er aber tiefer wäre dann 24880 / 24860 dran und hält auch die nicht gehts dann zur 24800 / 24775 weiter und dann würde sich eine Umkehr verdichten. Die Scheine bleiben gleich. Für Aufwärtsstrecken der JT7U4K KO 18780 sowie GV4K8Y KO 20535 und für Abwärtsstrecken der GQ9SSF KO 25350 sowie MG5189 KO 26500. Fazit: Nachdem sich unser Dax am Dienstag nun die 25000 schon regelrecht vorgelegt hat, dürfte zum Mittwoch spannend werden ob er sie denn auch rausnehmen und halten kann. Schafft er es sich darüber zu etablieren sind die nächsten Anlaufstellen dann bei 25090 / 25120 und 25200 auszumachen. Schafft der das aber nicht und duckt sich nochmal weg, hätte er bei 24930 / 24920 nochmal Support um es mit etwas mehr Schwung zu probieren und hält das nicht, wären dann nochmal 24880 / 24860 zu erwarten. Halten auch die nicht trübt sich das Bild dann ein Richtung 24800 / 24775 und darunter wird es dann finster.
3
von DrMartin_Kawumm
Gold erholt sich kurzfristig nach Halt bei 4415.📊 Marktentwicklung: Der Goldpreis sprang deutlich nach oben, nachdem die Unterstützungszone bei 4415 zweimal getestet, aber nicht durchbrochen wurde. Dies deutet auf klar auftretende defensive Käufe hin. Der Verkaufsdruck ließ nach, während kurzfristiges Kapital wieder in den Markt zurückkehrte. 📉 Technische Analyse: Wichtige Widerstände: 4448 – 4455 4470 – 4480 Nächste Unterstützungen: 4425 – 4418 4415 – 4408 4385 – 4375 (starke Nachfragezone H1–H4, vorheriges Struktur-Tief) EMA: Der Preis ist wieder über die EMA 09 (H1) gestiegen → kurzfristiges Erholungssignal, der vorherige Abwärtstrend wurde vorübergehend neutralisiert. Kerzen / Volumen / Momentum: An der Marke 4415 bildete sich eine Double-Test-Unterstützungsreaktion mit deutlichen unteren Schatten und steigendem Volumen → die Kaufdynamik kehrt zurück, die Wahrscheinlichkeit einer Fortsetzung der Erholung steigt. 📌 Einschätzung: Gold könnte seine kurzfristige Erholung fortsetzen, solange der Preis über der Zone 4415 bleibt und kein starker Verkaufsdruck im Bereich um 4450 erneut einsetzt. 💡 Vorgeschlagene Handelsstrategie: 🔺 BUY XAU/USD: 4411 – 4408 🎯 TP: 40 / 80 / 200 pips ❌ SL: 4405.5 🔻 SELL XAU/USD: 4455 – 4458 🎯 TP: 40 / 80 / 200 pips ❌ SL: 4461.5
OANDA:XAUUSDLong
von Mian-FXSignals
Leitzins und Inflation: Die Haltung der Fed und ihre AuswirkungeLeitzins und Inflation: Die Haltung der Fed und ihre Auswirkungen auf Investitionen Der Leitzins der US-Notenbank (Fed) und die offizielle Inflationsrate sind zwei entscheidende Kennzahlen für die Finanzmärkte. Ihr Zusammenspiel bestimmt, ob die Geldpolitik expansiv oder restriktiv ist und gibt Aufschluss über ihre zukünftige Ausrichtung. Um die tatsächlichen Finanzbedingungen zu beurteilen, konzentrieren sich Analysten nicht auf die Nominalwerte, sondern auf die Differenz: den Realzins. Aktuelle Kennzahlen: Nominaler Leitzins: Nach der Senkung im Dezember 2025 liegt die Zielspanne bei 3,50–3,75 %. Offizielle Inflation (PCE): Der wichtigste Indikator der Fed, der Index der privaten Konsumausgaben, steigt jährlich um etwa 2,8 %. Der häufiger zitierte Verbraucherpreisindex (VPI) liegt mit rund 3,0 % etwas höher. Berechnung des Realzinses: Die Formel lautet: Realzins = Nominaler Leitzins – Inflation. Unter Verwendung der Obergrenze des Leitzinses der Fed und des PCE-Index: 3,75 % – 2,8 % = 0,95 %. Ein positiver Realzins bedeutet, dass die Kreditkosten höher sind als die Inflationsrate. Dies wirkt bremsend auf die Wirtschaft, um die Nachfrage zu dämpfen und die Inflation wieder in Richtung des 2%-Ziels der Fed zu lenken. Wo liegt der „neutrale“ Zinssatz? Der neutrale Zinssatz (oft als r* oder „r-Stern“ bezeichnet) ist der theoretische Realzins, bei dem die Geldpolitik die Wirtschaft weder stimuliert noch bremst und somit ein stabiles Wachstum bei voller Kapazität ermöglicht. Der Konsens der Fed schätzt den langfristigen neutralen Realzins auf etwa 1 %. Dies bedeutet, dass der nominale Leitzins etwa 1 % über dem Inflationsziel (2 %) liegen sollte, also ungefähr 3 %, um eine neutrale Position zu erreichen. Analyse der aktuellen Lage: Der aktuelle Realzins von ca. 0,95 % liegt sehr nahe am geschätzten neutralen Zinssatz von ca. 1 %. Diese Nähe erklärt, warum die Fed kürzlich mitteilte, dass sich ihre Geldpolitik einem neutralen Kurs annähert. Diese Einschätzung spiegelt sich in den Prognosen der Aufsichtsbehörde wider, die für Anfang 2026 einen vorsichtigeren Ansatz mit möglicherweise nur einer einzigen Zinssenkung im gesamten Jahr vorhersagen. Der Realzins beeinflusst direkt die Kreditkosten für Unternehmen und Haushalte und prägt somit das Wirtschaftswachstum und die Bewertung von Vermögenswerten. Investitionsüberlegungen: Politikwechsel: Obwohl die aktuelle Fed-Führung eine Pause signalisiert hat, könnte ein zukünftiger Führungswechsel oder eine Verschlechterung der Wirtschaftsdaten einen erneuten Zinssenkungszyklus auslösen. Dies wäre ein positiver Faktor für zinssensitive Branchen wie Immobilien und Energieversorger. Globale Divergenz: Während die USA in den letzten Jahren relativ hohe Zinsen beibehielten, waren andere große Zentralbanken bei Zinssenkungen deutlich aggressiver. Da die meisten der sieben größten US-Unternehmen (ohne Amazon und Microsoft) mehr als die Hälfte ihres Umsatzes auf internationalen Märkten erzielen, hat diese globale Liquidität ihre Gewinne deutlich gesteigert und zu ihrer historischen Outperformance beigetragen. Inländisches vs. internationales Engagement: Aktien mit geringer Marktkapitalisierung (z. B. Russell 2000 Index) konzentrieren sich typischerweise auf den US-amerikanischen Markt. Ihre Wertentwicklung ist daher direkter an die US-Finanzlage gekoppelt. Wenn sich der Realzins von restriktiven Niveaus in Richtung neutralen oder akkommodierenden Bereich bewegt, verringert dies den Druck auf diese kleineren, oft höher verschuldeten Unternehmen und erleichtert ihnen die Bedienung ihrer Schulden und Investitionen. Fazit: Die Beobachtung der Differenz zwischen dem realen Leitzins der US-Notenbank (Fed Funds Rate) und dem geschätzten neutralen Zinssatz bietet einen aussagekräftigen Rahmen zur Beurteilung der Geldpolitik. Für Anleger deutet eine Annäherung an die „neutrale Zone“ auf ein günstigeres Umfeld für inlandsorientierte Unternehmen und Aktien mit geringer Marktkapitalisierung hin, da niedrigere Realzinsen die Nettoverschuldung reduzieren und das Wirtschaftswachstum im Inland fördern.
NASDAQ:NVDAAusbildung
von A3MInvestments
Ölmarkt zwischen Korrektur und Makro-Impuls!?Öl könnte sich aktuell in der finalen Korrekturphase der Welle 1 einer übergeordneten, sehr dynamischen Welle 3 befinden. In diesem Szenario wäre im Bereich von 40 bis 50 US-Dollar eine technische Gegenbewegung denkbar, aus der heraus ein impulsiver Anstieg nach oben starten könnte. Unabhängig von der konkreten Elliott-Wave-Struktur lassen sich auffällige Parallelen zu historischen Marktphasen erkennen. Ein prominentes Beispiel ist der rund 1500-prozentige Preisanstieg von Öl während des Kalten Krieges (1947–1989). Sowohl das geopolitische Umfeld als auch die übergeordneten strukturellen Marktbewegungen weisen bemerkenswerte Ähnlichkeiten zu den heutigen Entwicklungen auf. Vor dem Hintergrund einer realen und zunehmenden Gefahr einer Ausweitung militärischer Konflikte ergibt sich eine Konstellation, die historisch wie technisch auf einen steigenden Ölpreis hindeutet. Die Kombination aus geopolitischer Unsicherheit, zyklischer Marktstruktur und möglicher impulsiver Wellenphase spricht für ein langfristig bullisches Szenario. Alle Informationen, die ich bereitstelle, stellen keine Anlageempfehlung und keine Aufforderung zum Kauf oder Verkauf von jeglichen Finanzprodukten dar. Ich bin KEIN zertifizierte Anlagenberater, somit ist es keine Finanzberatung. Es wird keine Haftung für ihre Handelsentscheidungen übernommen. Für die Richtigkeit der Inhalte übernehme ich ebenfalls keine Gewähr und es werden auch keine Versprechungen zu möglichen Gewinnen gemacht. Alle Aussagen basieren rein auf meiner technischen Analyse und nicht auf fundamental Daten.
TVC:UKOILLong
von ark-analytik
BTC/USDT – DISTRIBUTIONSPHASE | BÄRENPOSITIONBitcoin zeigt nach einer starken Rallye Anzeichen einer Distribution. Der Kurs scheiterte wiederholt an Widerständen und fiel im 2-Stunden-Chart unter den EMA34/89. Die aktuelle Struktur deutet auf niedrigere Hochs hin – die Aufwärtsdynamik lässt nach. Makroökonomische Faktoren: – Risikofreudige Anleger schwächen sich ab, da der Markt auf weitere geldpolitische Signale der Fed wartet. – Die Anleiherenditen bleiben hoch, was den Gewinnmitnahmedruck auf Kryptowährungen erhöht. – Die Marktstimmung hat sich nach der Jahresend-Euphorie in Richtung Verteidigung verschoben. Bevorzugtes Szenario: Seitwärtsbewegung des Kurses – Rücksetzer innerhalb der aktuellen Angebotszone → anhaltende Ablehnung → Durchbruch unter die Unterstützungszone und den EMA89, was einen tieferen Kursrückgang einleitet, wie im Chart dargestellt.
Short
von Nutshell_Chaser
Mehrere Assets erreichen entscheidende KorrekturWie bereits gestern beschrieben, sehe ich Bitcoin genau in dem Bereich, in dem er sich aktuell befindet. Bitcoin hat sowohl das BC-Korrekturlevel der gelben Sequenz als auch die BC-Korrektur der übergeordneten blauen Sequenz erreicht. XRP hat ebenfalls sein Gesamtkorrekturlevel der vorherigen bullischen Sequenz abgearbeitet. ENA nähert sich aktuell seinem Ziellevel der bearischen Zwischen-Sequenz. Auch Ethereum hat sein Ziellevel erreicht und gleichzeitig die BC-Korrektur der vorherigen bullischen Sequenz abgeschlossen.
Long
von BTC-BY-ALEX
Golds Konsolidierung befeuert den nächsten AufwärtstrendStruktur: Gold hat seinen kurzfristigen Abwärtstrend durchbrochen und damit eine Trendwende bestätigt, indem es die Trendlinie durchbrach und sich stabil über der Ichimoku-Wolke hält. Die höhere Tiefstruktur bleibt bestehen, was auf eine kontrollierte Rückkehr des Kaufdrucks hindeutet. Im Kontext eines sich nach oben konsolidierenden Marktes ist das bevorzugte Szenario eine flache Korrektur → Fortsetzung des Trends in Richtung der oberen Widerstandszone um 4.550, wie im Chart dargestellt. Handelt es sich hierbei um eine gesunde Konsolidierung vor der Fortsetzung? Stimmen Sie zu oder nicht? Wie lautet Ihre Einschätzung für heute?
OANDA:XAUUSDLong
von HuremicJamm
4
Silber (XAG), der Spitzenreiter 2025: Geht es noch höher?Innerhalb des Edelmetallsegments am Rohstoffmarkt war Silber im Jahr 2025 der klare Spitzenreiter mit einer Performance von über 150 %, also dem Doppelten der Goldperformance. Silber wurde von einer Kombination aus fundamentalen und technischen Faktoren getragen: • Eine starke positive Korrelation zum Goldpreis • Eine Phase technischer Outperformance (bullische Signale des Silber/Gold-Verhältnisses im Jahr 2025) gegenüber Gold • Eine starke industrielle Nachfrage (KI, Solarenergie, Elektrofahrzeuge) • In den USA wurde Silber in die Liste der kritischen Mineralien der US-Regierung aufgenommen • Eine starke finanzielle Nachfrage über US-Silber-ETFs infolge der Schwäche des US-Dollars im Jahr 2025 sowie sinkender nominaler und realer Zinsen • Nicht zuletzt der anhaltende geopolitische Hintergrund und die Rolle von Edelmetallen als sicherer Hafen Da Silber (XAG) inzwischen zur drittgrößten globalen Marktkapitalisierung aufgestiegen ist – hinter Gold und der Nvidia-Aktie –, sendet auch die technische Analyse ein bullisches Signal für den langfristigen Trend, solange sich der Preis oberhalb der wichtigen Unterstützung bei 49 US-Dollar hält. Aus charttechnischer Sicht hat der Ausbruch über die historischen Höchststände eine langfristige Aufwärtsbeschleunigung bestätigt, typisch für einen Markt in einer Phase der „Price Discovery“. Die Handelsvolumina bestätigen diese Bewegung und zeigen eine zunehmende Beteiligung institutioneller Investoren sowie eine deutlich steigende Liquidität. Die Marktstruktur bleibt bislang gesund, mit kurzen und flachen Konsolidierungsphasen – ein Zeichen für anhaltenden Kaufdruck, insbesondere über US-Silber-ETFs. Makroökonomisch bleibt das Umfeld für Sachwerte günstig. Die schrittweise Normalisierung der US-Geldpolitik, kombiniert mit einer Verlangsamung der Disinflation, hält den Druck auf die Realzinsen aufrecht – ein historisch sehr unterstützender Faktor für den Silberpreis. Hinzu kommt ein strukturelles Angebotsdefizit, da die Investitionen in den Bergbau in den vergangenen Jahren nicht ausreichend gestiegen sind, um die wachsende industrielle Nachfrage zu decken. Nach einer derart spektakulären Rallye kann das Risiko technischer Korrekturen jedoch nicht ausgeschlossen werden. Kurzfristige Gewinnmitnahmen sind wahrscheinlich, zumal Silber Gold in den letzten acht Monaten deutlich outperformt hat. Was die langfristige Trendperspektive betrifft, bleibt diese bullisch, solange das frühere Allzeithoch bei 49 US-Dollar als Unterstützung fungiert. Es sollte jedoch berücksichtigt werden, dass der Markt früher oder später dieses Preisniveau erneut testen dürfte. Zusammenfassend behält Silber auch im Jahr 2026 ein sehr attraktives fundamentales und technisches Profil. Anleger sollten sich jedoch auf eine Rücksetzbewegung in Richtung Unterstützung einstellen, die im ersten Quartal 2026 wahrscheinlich ist. Solange der übergeordnete Trend intakt bleibt, bleibt XAG ein strategischer Baustein innerhalb einer Allokation, die auf Schutz vor monetärer Entwertung und Diversifikation angesichts wirtschaftlicher und geopolitischer Unsicherheiten ausgerichtet ist. ALLGEMEINER HAFTUNGSAUSSCHLUSS: Dieser Inhalt richtet sich an Personen, die mit Finanzmärkten und Finanzinstrumenten vertraut sind, und dient ausschließlich Informationszwecken. Die präsentierte Idee (einschließlich Marktkommentare, Marktdaten und Beobachtungen) ist kein Produkt einer Research-Abteilung von Swissquote oder einer ihrer Tochtergesellschaften. Dieses Material soll Marktbewegungen veranschaulichen und stellt keine Anlage-, Rechts- oder Steuerberatung dar. Wenn Sie ein Privatanleger sind oder keine Erfahrung mit dem Handel komplexer Finanzprodukte haben, sollten Sie vor finanziellen Entscheidungen einen lizenzierten Berater konsultieren. Dieser Inhalt zielt nicht darauf ab, den Markt zu manipulees oder ein bestimmtes finanzielles Verhalten zu fördern. Swissquote übernimmt keine Gewähr für die Qualität, Vollständigkeit, Richtigkeit, Genauigkeit oder Rechtmäßigkeit dieses Inhalts. Die geäußerten Meinungen stammen vom Berater und dienen ausschließlich zu Bildungszwecken. Alle Informationen zu einem Produkt oder Markt stellen keine Empfehlung einer Anlagestrategie oder Transaktion dar. Frühere Wertentwicklungen sind keine Garantie für zukünftige Ergebnisse. Swissquote sowie deren Mitarbeiter und Vertreter haften in keinem Fall für Schäden oder Verluste, die direkt oder indirekt auf Entscheidungen basieren, die aufgrund dieses Inhalts getroffen wurden. Die Verwendung von Marken oder Logos Dritter dient nur zu Informationszwecken und impliziert keine Billigung durch Swissquote oder eine Genehmigung durch den Markeninhaber zur Förderung seiner Produkte oder Dienstleistungen. Swissquote ist die Marketingmarke der folgenden Unternehmen: Swissquote Bank Ltd (Schweiz) reguliert durch FINMA, Swissquote Capital Markets Limited reguliert durch CySEC (Zypern), Swissquote Bank Europe SA (Luxemburg) reguliert durch die CSSF, Swissquote Ltd (UK) reguliert durch die FCA, Swissquote Financial Services (Malta) Ltd reguliert durch die MFSA, Swissquote MEA Ltd. (VAE) reguliert durch die DFSA, Swissquote Pte Ltd (Singapur) reguliert durch die MAS, Swissquote Asia Limited (Hongkong) lizenziert durch die SFC und Swissquote South Africa (Pty) Ltd überwacht durch die FSCA. Produkte und Dienstleistungen von Swissquote sind nur für Personen bestimmt, die diese gemäß den lokalen Gesetzen erhalten dürfen. Alle Investitionen sind mit Risiken verbunden. Der Handel oder Besitz von Finanzinstrumenten kann mit erheblichen Verlusten einhergehen. Der Wert von Finanzinstrumenten wie Aktien, Anleihen, Kryptowährungen und anderen Vermögenswerten kann steigen oder fallen. Es besteht ein erhebliches Risiko finanzieller Verluste beim Kauf, Verkauf, Halten, Staken oder Investieren in diese Instrumente. SQBE spricht keine Empfehlungen zu bestimmten Investitionen, Transaktionen oder Anlagestrategien aus. CFDs sind komplexe Instrumente mit hohem Verlustrisiko aufgrund von Hebeleffekten. Die Mehrheit der Privatanlegerkonten erleidet Verluste beim Handel mit CFDs. Sie sollten prüfen, ob Sie die Funktionsweise von CFDs verstehen und ob Sie es sich leisten können, das hohe Risiko einzugehen. Digitale Vermögenswerte sind in den meisten Ländern nicht reguliert und es gelten möglicherweise keine Verbraucherschutzvorschriften. Aufgrund ihrer hohen Volatilität und spekulativen Natur sind sie für risikoscheue Anleger ungeeignet. Vergewissern Sie sich, dass Sie jeden digitalen Vermögenswert verstehen, bevor Sie handeln. Kryptowährungen gelten in einigen Ländern nicht als gesetzliches Zahlungsmittel und unterliegen regulatorischen Unsicherheiten. Die Nutzung internetbasierter Systeme kann erhebliche Risiken bergen, darunter Betrug, Cyberangriffe, Netzwerkausfälle, Kommunikationsprobleme sowie Identitätsdiebstahl und Phishing-Angriffe im Zusammenhang mit Krypto-Vermögenswerten.
FX_IDC:XAGUSD
von Swissquote
1
Gold behält seinen kurzfristigen Aufwärtstrend bei📊 Marktentwicklung Deutsch: Nachdem der Goldpreis stark bis in den Bereich 4398 gestiegen war, folgte eine technische Korrektur bis etwa 4383, bevor der Preis schnell wieder auf 4390 anstieg. Dies zeigt, dass die Käufer weiterhin die Kontrolle behalten. Diese Bewegung spiegelt eine positive kurzfristige Marktstimmung wider, da der Aufwärtstrend nach dem Breakout weiterhin unterstützt wird. ________________________________________ 📉 Technische Analyse • Wichtige Widerstände 1️⃣ 4398 – 4400 (kurzfristiges Hoch & psychologische Marke) 2️⃣ 4420 – 4430 (erweiterter Widerstand bei anhaltender Aufwärtsbewegung) • Wichtige Unterstützungen 1️⃣ 4385 – 4380 (Unterstützung nach dem Breakout) 2️⃣ 4368 – 4362 (tieferer Intraday-Support) • EMA 09: Der Preis liegt über der EMA 09, was bestätigt, dass der kurzfristige Aufwärtstrend weiterhin intakt ist. • Kerzen / Volumen / Momentum: Die Kerzenstruktur zeigt ein Pullback-Continuation-Muster, mit unteren Schatten im Bereich 4380–4385 und einer schnellen Erholung, was auf nachlassenden Verkaufsdruck und anhaltendes bullisches Momentum hindeutet. ________________________________________ 📌 Einschätzung Deutsch: Gold könnte kurzfristig weiter steigen, solange der Preis über der Zone 4380 bleibt; ein Bruch darunter könnte jedoch eine erneute Seitwärtsphase oder eine tiefere Korrektur auslösen. ________________________________________ 💡 Vorgeschlagene Handelsstrategie 🔺 BUY XAU/USD : 4386 – 4382 🎯 TP: 40 / 80 / 200 pips ❌ SL: 4376.5
OANDA:XAUUSDLong
von Mian-FXSignals
9