DAX Tagesausblick – 10. April - CPI im Fokus

CPI-Tag entscheidet heute – Nahost bleibt dominierender Faktor

Der DAX startet in einen weiteren entscheidenden Handelstag, wobei heute US-CPI Daten im Mittelpunkt stehen.
Gleichzeitig bleibt der Nahost-Konflikt weiterhin der wichtigste Treiber für Risiko-Assets.

🌍 Fundamentale Lage – Nahost (Update)

Die Lage bleibt gemischt und volatil:

Eskalationssignale

* Israel beginnt neue Angriffe auf Hezbollah-Stellungen im Libanon
* Intensive Aufklärungsflüge über iranischen Städten gemeldet
* Saudi-Arabien meldet Angriffe auf Energie-Infrastruktur
* Produktionsausfälle von rund 600.000 Barrel pro Tag
* Pipeline-Durchsatz um rund 700.000 Barrel reduziert
* Mehrere Raffinerien und Energieanlagen betroffen

➡️ Risiko für globales Ölangebot steigt
➡️ Volatilität im Energiemarkt bleibt hoch (Reuters)

Gleichzeitig positive Signale
* US-Iran Gespräche weiterhin geplant
* Erste nicht Iranischen Tanker passieren wieder Straße von Hormus
* Märkte bleiben vorsichtig optimistisch

➡️ Gesamtbild bleibt jedoch gemischt

📊 Marktüberblick

* VIX wieder unter 20 → Volatilität sinkt
* Dollar (DXY) unter 100 → Safe-Haven Nachfrage sinkt langsam
* Öl leicht gestiegen auf ~99$ (aber weiter unter 100)
* Risk-On weiterhin möglich

➡️ Angst im Markt nimmt weiter ab

Rückblick – US Daten von gestern

Gestern veröffentlichte Daten:

PCE Inflation
* Core PCE YoY: 3.0% (wie erwartet)
* PCE MoM: 0.4% (wie erwartet)

➡️ Neutral

GDP
* GDP Final: 0.5% (unter 0.7% Erwartung)

➡️ Wirtschaft schwächer
➡️ Leicht bullish für Aktien (Rate Cut Hopes, solange Inflation kleiner)

Jobless Claims
* 219K (über 210K Erwartung)
* Höchster Wert seit 8 Wochen

➡️ Arbeitsmarkt schwächer
➡️ Leicht bullish für Aktien (Rate Cut Hopes, solange Inflation kleiner)


Gesamtbild der Daten
➡️ Leicht bullischer Bias
➡️ Aber keine starke Marktreaktion bisher


Heute Früh – German CPI

* German CPI YoY: 2.7% (wie erwartet)
* HICP YoY: 2.8% (wie erwartet)

➡️ Neutral für DAX
➡️ Fokus bleibt auf US-Daten


Heute im Fokus – CPI (14:30)

Wichtigste Daten heute:

* CPI MoM
* Core CPI MoM
* CPI YoY

Forecast:
* CPI YoY: 3.4%
* Previous: 2.4%

➡️ Bereits 1% Inflation eingepreist

Wichtig:
* Unter Forecast → Bullish
* Über Forecast → Bearish

Volatilität heute sehr wahrscheinlich, vorallem bei Abweichungen zu Erwartungen!


📊 Charttechnische Analyse – DAX

Gestern:
* Wenig Bewegung
* Konsolidierung unter 24.000
* Momentum pausiert

Wichtige Zone:
➡️ 24.000 bleibt Schlüsselbereich

🎯 Szenarien

Bearish Szenario
* Break Tagestief gestern 23.666
* Retracement wahrscheinlich

Ziele:
* 23.500
* 23.400 Strukturhoch und Wochenhoch letzter Woche

➡️ Gesunder Rücksetzer möglich


Bullish Szenario
* Nachhaltiger H4 Close über 24.000
* Break Tageshoch gestern 24.027

Dann:
* 24.200
* 24.350
* 24.500


📈 Wichtige Reaktionszonen

Markt reagierte bereits bei:

* 23.959 (9. März Hoch)
* 24.100 (16. März Hoch)

➡️ Starke Widerstände

Jetzt entscheidend:
Nachhaltiger Ausbruch oder Retracement

Erwartung heute

* Vormittag wahrscheinlich ruhig , Fokus auf NYSE
* Volatilität erst zu CPI

Entscheidend:
* Tagesclose
* Wochenclose

Fazit

* Nahost bleibt gemischt
* CPI heute entscheidend
* DAX unter 24.000 konsolidiert

Bullish:
→ Break 24.000
→ 24.350 – 24.500

Bearish:
→ Rücksetzer bis 23.500 (erst nach Bruch des Lows von gestern interessant für mich)

Ausführlicher Wochenrückblick folgt heute Abend

Sonntag dann der Wochenausblick für die kommende Woche!